4家大行虚增普惠小微企业贷款87亿！如何堵住普惠信贷管理漏洞？专家：要从业务体系安排上去总结

每经记者：张寿林每经编辑：廖丹

近日，受国务院委托，审计署审计长侯凯向十三届全国人大常委会第三十五次会议作《国务院关于2021年度中央预算执行和其他财政收支的审计工作报告》。其中指出了大型银行资金投放不精准的问题。

报告提到，4家大行通过人为调节贷款企业类型等虚增普惠小微企业贷款87.18亿元；有24.96亿元实际流向房地产或大型集团；抽查517户小微客户有364户无实际经营。利用普惠信贷管理漏洞套取资金问题凸显。2家大型银行的13.66亿元被一些个人或团伙通过注册壳公司或虚构贸易背景等方式套取，用于购买商品房、偿还债务等。

此前，银保监会在6月9日专门小微金融工作专题（电视电话）会议，提出严肃查处钻政策空子、虚构小微企业贷款用途套取资金的违规行为，确保国家的帮扶政策和金融资源真正用在刀刃上。

更早之前的6月7日，监管开出罚单，中国建设银行北京市分行被罚，案由中首条便是小微企业贷款管理严重不到位。

对于业内小微企业贷款管理严重不到位的问题，北京工商大学经济学院教授、北京工商大学数字金融研究中心主任张正平在接受《每日经济新闻》电话采访时指出，要从业务体系安排上总结这类问题。

市场出现通过小微企业贷款套利的现象

疫情之下，小微企业整体遭受严重冲击，监管也适时出台了一系列金融支持政策，例如强化对重点领域和薄弱环节小微企业的金融支持。

“政策初衷是办好事，压低小微企业贷款利率，希望低利率资金流向急需补给的小微企业，但良好初衷在落地时可能流于形式。”

张正平说，有银行变相处理一些贷款指标，以小微企业贷款的形式办理。比如想买房，但房贷利率相对较高，就有人出主意做小微企业贷款。因为有政策扶持，利率较低，那就帮客户注册一家小微企业，客户只要额外掏一份钱，全套手续办下来，保证最终贷款资金到账。这就发生了套利。

记者注意到，北京地区此前公布，今年一季度，北京市人民币贷款增量达5418亿元，创历史新高；余额增速8.2%，较去年末大幅提高2个百分点；企业贷款利率3.57%，为历史最低水平。

从全国来看，今年3月新发放的普惠小微企业贷款利率4.93%，而一季度个人住房贷款加权平均利率5.49%。可见小微企业贷款利率水平整体层面低于房贷利率。

从最新政策来看，今年5月26日，人民银行印发《关于推动建立金融服务小微企业敢贷愿贷能贷会贷长效机制的通知》，要求科学制定年度普惠小微专项信贷计划，确保普惠小微贷款增速不低于各项贷款增速，全国性银行要向中西部地区、信贷增长缓慢地区和受疫情影响严重地区和行业倾斜。

此外，《通知》要求，完善成本分摊和收益分享机制，将贷款市场报价利率内嵌到内部定价和传导相关环节，提高精细化定价水平，推动普惠小微综合融资成本稳中有降。进一步改进完善差异化绩效考核，加强政策效果评估运用，持续优化地方融资环境。

总结起来就是，要求小微企业贷款继续降价增量。

实际上，近年来，金融系统服务小微企业取得积极成效，但金融机构内生动力不足、外部激励约束作用发挥不充分，“惧贷”“惜贷”问题仍然存在。

6月9日银保监会召开小微金融工作专题（电视电话）会议，要求聚焦信贷增量供给再发力。2022年继续实现普惠型小微企业贷款“两增”目标，确保个体工商户贷款增量扩面。银行机构要层层抓实小微企业信贷计划执行，向受疫情影响严重地区进一步倾斜信贷资源。国有大型银行要确保全年新增普惠型小微企业贷款1.6万亿元。股份制银行要在完成现有信贷计划的基础上，对具备条件的地方进一步增加投放。地方法人银行要用好用足普惠小微贷款支持工具、支小再贷款等政策，进一步做大普惠型小微企业贷款增量。

业内：贷款业务监管比较重视资金用途

张正平分析，首先，支持小微企业贷款的任务多是层层分解，有些银行所在地区小微企业经济发展相对较好，容易实现目标，不需任何手段即可完成，而有的地区可能完成不了。“一开始都是严格执行这套贷款管理规范，但到月末、季末马上要考核了，压力之下，就可能出现造假行为。”

其次是竞争压力加大，大行下沉，基层市场竞争加剧，倒逼部分中小银行为完成业绩不惜冒险虚增指标规模。

对于大行下沉小微市场，在采访过程中，某农信社审计人士告诉每经记者，对小微企业的考察与对更大规模企业的考察不是一个层面的问题，考察小微企业，主要看借款人人品、口碑等，这需要参考周边人的评价，看他在认知和品性范围内能做多大的事情，这不是看企业的报表就能了解的。该人士认为，从这个角度看，大行做小微有其欠缺之处，因为他们的优势更在于考察大企业而不是小微企业。

再次，张正平提到，疫情冲击经济下行，最难扛住的便是小微企业。部分企业可能粉饰报表骗取银行贷款，当然也可能内外勾结合谋获取资金。但市场经济基本原则是，一部分企业值得挽救而另一部分是要被市场淘汰的。倘若普遍撒网，必然导致泥沙俱下，本该淘汰的企业可能更为积极地争取贷款，因为本就偿还不起。问题到此便愈发复杂。

张正平向记者分析，在业内，这些虚构其实也有可觉察的线索，比如大家同样做业务，可张三的业绩就格外好，增加得格外快。“就目前大家关注的这些问题，银行不可能都不知道。”

在张正平看来，发生小微企业贷款管理不到位并不意外，意外的是，问题从大行北京地区分行开始暴露。相对其他地区，其实北京地区的小微企业状况相对较好。“这份罚单并未明确具体是什么问题，是银行的内部管理出了问题还是银行上当受骗？未披露细节，我们都不清楚。”

北京地区某银行资深人士告诉《每日经济新闻》记者，一般来说，贷款业务监管部门比较重视的是信贷资金的用途，也就是说实际用途和审批的用途是否一致。

该资深人士进一步表示，信贷业务的管理有两方面比较重要，一是贷前尽调是否到位，企业、项目、资金用途、还款来源等有无问题，即主体和背景是否真实；二是贷后管理，涉及内容较多，如主体资质、项目进展、资金实际使用情况、担保物等等。该人士强调，无论贷前调查、贷款审批、贷后管理，都有严格的具体规范要求和操作流程，若这些方面存在问题，也属于管理问题，可能会出现违反监管规定的情形，从而被处罚。

监管：科学制定年度普惠小微专项信贷计划

2022年4月末，普惠小微贷款余额20.7万亿元，同比增长23.4%，连续36个月保持20%以上的增速，普惠小微授信户数5132万户，同比增长41.5%，是2019年末的1.9倍；4月新发放普惠小微企业贷款利率5.24%，处于历史较低水平。

监管要求，各金融机构要围绕普惠小微贷款增速不低于各项贷款平均增速的目标，结合各项贷款投放安排，科学制定年度普惠小微专项信贷计划，鼓励有条件的金融机构单列信用贷、首贷计划，加强监测管理，确保贷款专项专用。

记者注意到，政策也在给金融机构提供更多扶持小微企业的资金。2022年4月25日起，全面下调金融机构人民币存款准备金率0.25个百分点（不含已执行5%存款准备金率的金融机构）。为加大对小微企业和“三农”的支持力度，对没有跨省经营的城商行和存款准备金率高于5%的农商行，在下调存款准备金率0.25个百分点的基础上，再额外多降0.25个百分点。

此外，自2022年起，将“普惠小微企业贷款延期支持工具”转换为“普惠小微贷款支持工具”。自2022年起到2023年6月末，人民银行按照地方法人银行普惠小微贷款余额增量的1%提供激励资金，按季操作，鼓励持续增加普惠小微贷款。第一季度，人民银行向地方法人金融机构提供激励资金43.49亿元，支持其增加普惠小微贷款共计4366亿元。

每日经济新闻

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谁在鼎力支持中国制造？12家股份行制造业贷款PK

来源零壹财经

作者任芳慧、李薇

制造业高质量发展是我国经济高质量发展的重中之重。7月11日，银保监会印发《关于进一步推动金融服务制造业高质量发展的通知》（以下简称《通知》），对于进一步推动银行业完善制造业金融服务，更好支持制造业高质量发展提出了工作要求。

按照银行机构类型来看，全国性股份行作为业界“领头羊”，在金融创新和支持实体经济方面保持优势地位。鉴于此，零壹智库系统梳理了12家全国性股份制银行的制造业贷款经营数据，涵盖了贷款余额、贷款占比、不良率等多维度指标，客观展现股份制银行在支持制造业发展的具体表现。

本文研究发现，兴业银行、浦发银行高度支持制造业发展，不仅制造业贷款余额及其占比居股份行前列，制造业贷款不良率也能维持在较低水平。值得注意的是，渤海银行制造业贷款占比达到10.52%，位列股份行第二，并且2021年制造业贷款占比增幅达到1.67个百分点，位居第一，可见对于制造业的高度重视。

一、12家股份行PK：兴业银行规模领先，广发、华夏银行不良率居高

鉴于目前尚未披露2022年上半年制造业贷款相关数据，本文统一选取2021年末信贷指标对比。从信贷投放规模来看，12家全国性股份制银行的制造业贷款余额，呈现出两极分化严重的发展格局。

1．制造业贷款余额：兴业银行规模大，浙商银行增速最高

基于12家股份行2021年报披露的业绩数据，选取制造业贷款余额及其增速两项指标进行纵向对比。

表1：2020-2021年我国12家股份制银行制造业贷款余额与增速（单位：亿元、%）

资料来源：银行财报，零壹智库

从贷款余额来看，截至2021年末，有两家股份行的制造业贷款余额超过4000亿元，其中兴业银行的制造业贷款余额最高，达4377.16亿元；浦发银行排在第二位，制造业贷款余额为4339.36亿元。中信银行、民生银行、招商银行和光大银行紧随其后，制造业贷款余额超过3000亿元。此外，恒丰银行的制造业贷款余额相对较低，仅为530.18亿元，排在末位。

从贷款增速来看，10家股份行制造业贷款余额2021年同比增加。其中，浙商银行的制造业贷款增长最高，较2020年末相比增长28.11%；其次是渤海银行和广发银行，分别增长27.92%和21.59%。然而，恒丰银行和华夏银行的制造业贷款同比增速则呈现为下降，较上年末分别下降18.02%和0.79%。

2．制造业不良率：广发银行和华夏银行均超5%，平安、浙商降幅最大

从不良率来看，制造业仍是银行不良贷款“重灾区”，近两年在资产质量方面也在持续改善。截至2021年末，10家股份行制造业贷款不良率均实现下降（由于光大银行、恒丰银行未披露本行2021年制造业不良率，统计时未包括在内）。

表2：2020-2021年我国10家上市股份制银行制造业贷款不良率（单位：%）

资料来源：上市银行财报，零壹智库

整体来看，上述10家股份制银行的制造业贷款不良率，也呈现出明显的分化态势。其中，广发银行和华夏银行制造业不良率最高，均为5.14%，其余8家股份行制造业不良率均低于5%。兴业银行和平安银行不良率较低，分别为1.57%、0.78%。

需要指出的是，过去两年我国股份制银行的制造业贷款不良率下降效果显著。降幅最明显的是平安银行，较上年末下降2.59个百分点。此外，浙商银行的制造业不良贷款率排在第三位，相对处于高位，但不良率降幅显著，下降2.04个百分点。这也在一定程度上反映出银行风控水平的提升，进而驱动着制造业贷款不良率下降。

二、精准扶持范本：制造业贷款占比增幅最高，渤海银行展现科技赋能

从制造业贷款占比来看，可以明确看出各家股份行对于制造业的重视程度。截至2021年末，12家股份行的制造业贷款占比均在5%以上，2家股份行制造业贷款占比超过10%，其中浙商银行制造业贷款占比最高，为12.96%；渤海银行占比位列第二，为10.52%；而平安银行制造业贷款占比相对偏低，仅有5.13%，排在最末位，对制造业的支持力度有待加强。

表3：2020-2021年我国12家股份制银行制造业贷款占比与增速（单位：%）

资料来源：上市银行财报，零壹智库

值得一提的是，同2020年末相比，8家股份行的制造业贷款占比上升。其中，渤海银行增幅最大，制造业贷款占比增加1.67个百分点。浙商银行紧随其后，占比增加1.59个百分点。光大银行、华夏银行、平安银行、恒丰银行4家的制造业贷款占比有所下降，其中恒丰银行降幅最大，制造业贷款占比下降3.47个百分点。

渤海银行曾对外表示，2021年着力加强对制造业科技创新、转型升级企业的金融支持，主动创新信贷管理机制和金融产品体系，围绕制造业新型产业链和创新链，不断推动制造业企业信贷规模增长。从上述数据来看，渤海银行在支持制造业方面已取得了较为明显的成效。

在具体实践方面，2022年以来，渤海银行大力支持制造业高质量发展，依托科技赋能实体经济。

4月末，渤海银行与天津市知识产权局、天津市河东区政府，围绕解决科创企业融资难点，助力天津“制造业立市”战略，开展知识产权金融服务战略合作，以助推科技与金融深度融合，支撑制造业科技成果转化，实现“知产”变“资产”。

5月末，为贯彻落实杭州市“雏鹰计划”，布局新能源高端电池材料领域，渤海银行杭州分行成功为一家钴业公司发放3亿元短期流动资金贷款，为民营制造业企业注入能量。

渤海银行在该行年报中表示，将积极贯彻落实金融供给侧结构性改革和“脱虚向实”的政策要求，坚持将信贷资源优先投向新型制造业、节能减排、循环经济等国民经济基础、国家战略新兴产业，通过精准把握金融服务实体经济的用力方向，积极构建“渤观约取，海润万物”的生态银行模式，做“最佳体验的现代财资管家”。

三、经营挑战典型：光大银行贷款增速放缓，浙商银行不良率连续居高

我国是制造业大国，然而自2020年疫情爆发以来，制造业贷款逾期问题较为严重，因此商业银行在此领域的信贷投放更为谨慎。纵览12家全国性股份制银行，零壹智库发现，光大银行与浙商银行的制造业贷款处于同业机构中位，但贷款增速放缓、不良率走高问题比较明显。

下面将详细展现两家股份制银行的制造业贷款情况，期盼从中诊断的难题，能够为同业机构带来借鉴，避免陷入同样的问题。

1．光大银行：贷款增速跌落至5.62%，总贷款占比不足二成

回顾光大银行近五年的财报，从制造业贷款和垫款金额来看，制造业贷款投放在总量上稳步回升。在贷款增速上，2021年光大银行同比增长了5.62%，相比前三年，增长速度有所放缓。对比同业，浙商银行、渤海银行和广发银行，2021年制造业贷款投放分别同比增长28.11%、27.92%和21.59%，光大银行制造业贷款投放增速处于较低水平。

图1：光大银行2017-2021年制造业贷款总额变化（单位：亿元、%）

资料来源：光大银行财报，零壹智库

2017年至2021年，光大银行制造业贷款在总贷款中的占比连续下降，从2017年的20.44%下降到2021年的18.49%。5年间，这一占比下降了1.95个百分点。整体来看，该行制造业贷款占比在2020年实现微幅增长，上升至18.91%，但明显低于2017年。比较各行业贷款占比发现，光大银行在水利、环境和公共设施管理业、房地产业、租赁和商务服务业等行业的贷款占比，近年来有所提升，因此对制造业的支持力度有所减弱。

零壹智库注意到，为了扭转下滑态势，光大银行在2022年上半年开辟“绿色通道”、推出“红星计划”、给予利率优惠等举措，支持制造业高端化、智能化、绿色化发展。截至2022年5月末，光大银行制造业贷款余额超3700亿元，较年初增速超14%。在国家政策引领下，该行对于制造业的信贷投放力度也在逐步提升。

图2：光大银行2017-2021年制造业贷款占比变化（单位：%）

资料来源：光大银行财报，零壹智库

2．浙商银行：制造业贷款五年不良率持续攀升，峰值超过6%

翻阅近五年浙商银行的财报，制造业不良贷款率从2017年的2.97%一路上涨，到达2020年的6.01%，在2021年首次下降到3.97%，降幅达到2.04个百分点。但对比同业，浙商银行在2021年的制造业不良贷款率仍排在第三位。

在不良率增长幅度上，尽管浙商银行在2020年之后呈现微幅下降态势。然而，在过去的五年之间，浙商银行制造业不良率明显偏高，可见在制造业贷款资产质量管理上存在着明显的短板。

图3：浙商银行2017-2021年制造业不良贷款率变化（单位：%）

资料来源：浙商银行财报，零壹智库

此外，在2021年10月25日，浙商银行发布《关于上海证券交易所对公司2021年半年报有关信息披露事项的监管工作函的回复公告》回应称，不良贷款率、不良贷款余额以及逾期贷款近年来有所上升，主要是历史存量客户的风险暴露和加快出清，传统行业如制造业和批发零售业中的公司客户出现一些不良及逾期贷款所致。

具体来看，浙商银行不良贷款主要集中在制造业、批发和零售业。截至2021年末，制造业贷款余额1744.73亿元，批发和零售业贷款余额1273.56亿元，两个行业贷款余额合计3018.29亿元，占发放贷款和垫款总额的22.40%。两大行业的不良贷款余额合计85.68亿元，占全部不良贷款余额的41.46%。

对此，浙商银行表示，下阶段该行将持续优化风险管理体系，强化信用风险管控，着力不良贷款的降旧控新，继续加大对存量不良贷款的化解力度，提高处置成效。

四、高质量发展之路：多重政策红利，引导银行业发展制造业中长期贷款

我国作为制造业大国，面对复杂多变的国际贸易形势与新冠疫情态势，众多制造业企业被倒逼推进技术革新，由“中国制造”变为“中国创造”。在此过程中，离不开信贷资金的支持，并且制造业企业的生产经营周期较长。因此，大量的制造业企业表现为中长期融资需求，现有的金融产品难以匹配企业融资需求。

尤其是2022年上半年，面对疫情反复、工厂停工等难题，大量的制造业中小微企业面临生死挑战。零壹智库梳理发现，监管部门自2021年起，陆续出台政策支持制造业高质量发展，具体政策说明如下：

表4：2021-2022年监管部门出台的制造业支持政策

资料来源：网络公开资料，零壹智库

从上述政策指出的制造业转型升级具体条款来看，今后银行业将加大信贷支持力度，重点关注下述薄弱环节：

第一，金融支持体系与制造业企业发展的匹配度不够。众多制造业企业面临融资困境，尤其是制造业企业的融资期限大多为中长期，银行业贷款积极性有待进一步提高。

第二，政策资源主要倾斜于高新技术制造业、战略性新兴产业。对于传统制造业发展的支持相对不足，支持传统制造业转型升级可以为新兴产业与先进技术提供重要市场。

第三，制造业企业人力、研发成本负担较重。税收、监管等配套制度和服务，有待加强。

展望未来，金融机构将围绕先进制造业、战略性新兴产业、传统产业转型升级等重点领域，持续加大对制造业的金融支持力度，提升中长期信用贷款比重，进一步推动实体经济发展。尤其是全国性股份行，更需注重制造业贷款占比与增速的稳健运营，同时借助金融科技，使信贷资产质量处于可控范围内。

E.

银保监会：上半年新增企业贷款超过一半投向民营企业

来源：央视新闻客户端

银保监会最新数据显示，今年上半年银行业发放的企业贷款中，超过一半投向了民营企业。

银保监会最新数据显示，截至6月末，银行业金融机构民营企业贷款余额58.2万亿元，同比增长11.4%，有贷款余额民营企业户数8347万户。

中国银保监会政策研究局副局长何国锋：今年上半年银行新发放的所有企业贷款中，有一半以上投向了民营企业。民营企业要建立“敢贷、愿贷、能贷”的贷款长效机制建设，目前来看已经取得积极进展，融资覆盖面在稳步扩大，应该说整个服务质效取得了明显改善。

何国锋介绍说，随着数字化等金融服务模式不断优化、推广，民营企业融资可得性不断提升。今年以来，大量民营小微企业获得了线上融资。同时，更多的信用贷款发放给了民营企业，目前民营企业信用贷款余额已达9.8万亿元，同比增幅达28.7%。今年上半年，银行业为150万户中小微企业和个体工商户办理了贷款延期还本付息，延期金额超过3万亿元。统计还显示，今年上半年新发放民营企业贷款年化利率为4.74%。

中国银保监会政策研究局副局长何国锋：许多银行专门为民营企业配置了低成本资金来推动贷款利率适当下降。从今年上半年的情况来看，新发放的民营企业贷款利率同比下降了0.57个百分点，民营企业融资成本稳步下降。

多举措进一步提升民营企业金融服务质效

今年以来，各地在落实助企纾困政策的同时，也加大力度推进对民营企业的金融服务。未来，银保监会还将进一步督促各项政策落地生效，加大对民营企业的信贷支持。

在四川绵阳，一家企业正在接待来访的银行客户经理。在了解到企业的需求之后，邮储银行通过绿色通道，以优惠利率迅速为企业发放了870万元的贷款。

四川金冠电子机械有限公司副总经理肖美：现在也不需要担保了，银行还上门为我们做贷款，利率也减少到四点几，利息就少了很大一笔资金。

据介绍，今年以来，各地监管部门都在完善支持民营企业的工作机制，其中，推动银行主动对接企业，由等客户变成找客户，是最明显的变化之一。江苏银保监局开展了科技型中小企业融资对接专项行动，2万多名客户经理走访了7万多户企业，对企业授信近300亿元。山东银保监局向超过12万家企业派出企业金融辅导员，解决融资需求8000多亿元。浙江银保监局推动银行对暂时遇困的民营企业进行重点帮扶，到7月底，已授信超过1.37万亿元。

银保监会表示，下一步要进一步做好餐饮、住宿、文旅、运输等困难行业民营企业的金融服务。

中国银保监会政策研究局副局长何国锋：银行要尽量满足企业的合理融资需求，确保贷款持续稳步增长。银行可以提高这些行业的不良贷款容忍度，幅度不超过3个百分点。同时，保险公司也要多开展针对企业的营业中断险、财产损失险等业务，让民营企业有更多的渠道分散风险。

何国锋表示，银行业还要继续落实好贷款延期还本付息政策，能延期的尽量给企业延期。对于有发展前景的优质民营企业，不仅要延期，而且要增加信贷支持。此外，要鼓励银行为中小民营企业提供更长期限的贷款，像中期流动资金贷款、项目融资等金融产品。