“先买后付”的小而美实验：不查征信，放款率90%，还款凭意愿

“先买后付”BNw,PL(BNPL)的创新层出不穷。和澳大利亚Af、美国Affi等公司以服务服饰、电子产品等商家不同，位于美国加州的Si尝试的是一个稍微生僻的垂直领域-修车、牙齿、眼镜等日常需求。

30秒完成审核，通过率90%

Si创立于2016年，截至2019年，Si完成了A轮和B轮融资，其中B轮获得2600万美元。

Si提供的“先买后付”服务很简单，贷款金额50美元起，上限8000美元；3个月分期免息，6-12个月分期需支付0-35.99%的利息。此外，它还会向合作商家收取一定服务费。

它对借款人的审核很宽松，只要年满18周岁以上，有驾照、借记卡、手机号、电子邮箱即可。Si对借款人非常友好，根本不查征信状况。Si披露的数据显示，平均30秒完成信贷审核，通过率约90%，远远超过其它信贷机构。

Si虽然号称使用大数据、人工智能技术辅助放贷决策，但它承认并不评估借款人的还款能力，而是着重“分析还款意愿”。它和澳大利亚的Af一样，不依靠征信和催收威胁借款人。

Si目前在全美46个州有7000多个合作商家，过去5年累计订单量超过40万，平均单均消费金额500-600美元。

Si的收入来源主要是商家支付的交易费，对有些行业还会按月收取技术服务费，此外还有向借款人收取的利息（3个月以上的分期交易）。

对于囊中羞涩的消费者来说，Si太贴心了，分三期支付，你无需支付额外利息，就可以提前享受某些商品或服务。对商家来说，虽然要支付一定比例的服务费（也可以叫获客费），但增加了客户，扩大了营业额，何乐而不为呢。

唯一要承担风险的是Si。消费者在店铺使用Si分期并支付首付款后，Si直接把尾款支付给商家，消费者按月分期偿还。如果消费者逾期，则Si要承担坏账风险。目前，Si的资金主要来自融资和两家银行，但它没有披露与银行的合作模式及风险处理机制。

消费者使用Si分期，需要支付约15%的首付款，账单可选3、6或12期支付。3期账单零利息，6或12期要支付利息。但是如果消费者在第一个月内提前全额偿还本金，则无须支付任何利息。如果逾期10天以上须支付10美元罚金。

举个例子，如果消费者分期账单金额300美元，则首付款约42美元，使用3个月分期的话，消费者每月偿还86美元。如果账单金额350美元，消费者选择12个月分期，假设利率为29.99%，则首付款为70美元，每月还款额为27美元。

当然，具体利率水平与申请人的信用状况以及所在州监管规定有关。美国每个州对小贷利率的规定都不同，例如，科罗拉多州规定1000美元以下的贷款利率范围9.99%-35.99%；1000美元-3000美元的利率限制为9.99%-20.99%；3000美元以上的利率限制为9.99%-14.99%；马里兰州的利率限制为9.99%-23.99%；马萨诸塞州的利率限制为：低于1000美元的贷款9.99%-17.99%，1000美元-6000美元之间为9.99%-22.99%；纽约的利率限制为9.99%-15.99%。

聚焦“生活必需”领域

和Af等“先买后付”公司不同的是，Si主要和提供“生活必需”服务的商家合作，例如汽车修理厂、牙科诊所、眼镜店以及宠物店等，为消费者提供速度更快、费率优于信用卡的消费分期服务。

简单说，这是一家聚焦较生僻领域的“小而美”的消费分期服务商。

Si的创立源自其创始人阿诺德-莱维托夫的一次个人经历。2010年，阿诺德刚从以色列移民到美国不久，他到芝加哥的一家C商场购物，由于C需要信用卡支付，他在现场填表申请，等待了10分钟后，他被告知审批没有通过。

这让阿诺德很沮丧，后来他了解到，像他这样缺乏征信记录而被信用卡拒绝的人占比高达50%。这也让他意识到，便利快捷的金融服务有广泛的需求。后来，Si加入芝加哥一家网络贷款公司，在那里，他熟悉了整个小额信贷的流程。2016年，他和朋友一起创立了Si。

Si要解决的核心痛点有两个：

一个是审批速度，信用卡审批等待至少10分钟这种事让Si觉得不能忍，所以Si的审核时间只有30秒。此外，信用卡要填很多详细个人资料，Si只需要4个简单信息：驾照、借记卡、手机号码和电子邮箱。

第二个是服务场景。Si选择的是非常生僻的日常必须服务，像修车和看牙，信用卡和网络小贷也会做这些场景，但速度和费率都不如Si。

Si披露的案例显示，它的分期服务确实提升了商家的生意。例如，加州一家本田汽修厂在2020年3-4月使用Si分期后营收增加了12.4万美美元。

一家牙科连锁在4个月时间内增加了902名患者，收入增加106万美元，平均人均订单金额超过1000美元；拥有20家分店的眼镜连锁店亨利-福特在2020年1月-2020年8月收入增长105万美元，新增客户2701人，人均消费389美元。

佛系放贷，坏账率10%左右

Si没有公布逾期和坏账情况，不过2019年，Si创始人阿诺德-莱维托夫曾在一次访谈中透露，公司过去三年半的贷款回收情况良好，损失率跟两家P2P借贷平台LiC和P持平。

LiC披露的加权平均坏账率（）2019年为11.9%，2020年是11.2%，P的情况差不多，其针对次级客户发放的贷款坏账率在8%-12%之间。因此，Si的坏账率大概也是10%左右。

值得注意的是，LiC和P对借款人的FICO信用分要求下限都是640，不过P对平台二次或二次以上的借款人的信用分要求可以降低至600分。

美国的信用评级FICO分的范围是从300~850，共分为5个级别，优(750～850分)，良(660～749分)，一般(620～659分)，差(350～619分)，不确定(350分以下)。其中，P2P和小贷公司的次级借款人的信用分大多在620分以下。

Si的大部分客户是i（次优级）和i（次级）。如果用FICO信用分来区分的话，i（次优级）的信用分通常介于620-659，i（次级）信用分介于580-619。

由此可见，Si的客户群信用资质实际上劣于LiC和P。阿诺德-莱维托夫也曾说过，他们甚至向500分左右的客户放款。

在美国个人贷款中，FICO信用分低于650的借款人的不良率通常介于8%-10%之间。

Si的坏账率没有太高（按公司创始人宣称的说法），原因可能有两个，一个是它的放款金额实在是很低，平均500-600美元，2016年迄今，它的全部订单数量也才40多万，总金额大约2.4亿美元（约合16亿元人民币）。这可以看出，它的规模不大，发展速度也不快，就算有10%的坏账，整体风险也大不到哪里去。

第二个原因是，它在线下的交易商家多涉及日常生活必须商品或服务，且钱款直接付给商家，欺诈交易可能性低。

正如Si创始人阿诺德所说的，“欠款500美元，分成10个月的话，每个月不超过70美元。一个次级客户每个月拿出70美元还是很容易的。所以我们的重点不是评估客户的偿还能力，而是客户的偿还意愿。”

佛系放贷，佛系还款。用趣店罗敏当初的那句话来说就是，不还就当作慈善了。可见，小额借贷的底层逻辑全世界都是一样的，只不过美国的信用环境更好。

一位小贷行业资深专家告诉新经济IPO，Si的尽调是象征性的，在香港地区和欧美国家，不还款的话走诉讼途径很容易，但在中国小额借贷走诉讼成本很高。

尽管如此，Si“小而美”的“先买后付”模式是否能让它成为另一个Af呢？很难说，它的规模还太小，时间也较短，对外披露的信息也很少。从资金来源看，它尚未说服更多的金融机构相信这个故事。它的实验有可能获得成功，但也可能像LiC那样，经历短暂的辉煌后走向衰败。

百日行动|无抵押秒放贷？金东公安连续劝阻3起“贷款”类诈骗

对于急需用钱的人而言

贷款无疑是一个好办法

但向银行申请贷款步骤繁琐

还需等待漫长的审核

相比之下

网络贷款显然更方便快捷

但这往往是骗局的开始……

一个价值15000元的电话

8月12日，闲着无聊的小高接到了一个“00”开头的境外电话。对方自称是“京东金融”的客服，在做贷款活动的宣传。由于小高刚来金东工作，手里没多少钱，还要寄钱给贵州老家的父母，本来就想着去银行贷款的他便咨询了起来。

“通过我们的软件贷款，比银行要方便多了。我们手续简单、审核快捷、放款便利……”对方报出了一连串优点，小高心动了。“这样吧，电话沟通也不方便，你加我们客服的QQ，我们来教你操作。”小高没有犹豫，加了客服QQ并下载了假冒京东金融的涉诈软件，按照指示一步步操作起来。

刚开始操作都很顺利，可软件突然提示小高银行账号填写错误，贷款被冻结。小高立马找QQ客服寻找解决办法。客服发给他一张“中国银行保险监督管理委员会”印发的《通知函》，让他缴纳15000元解冻金即可解冻。

红头文件、红章，小高对这份《通知函》深信不疑，可这15000元对他来说也不是小数目，他正犹豫着要不要向几个工友借款，便接到了金东公安分局岭下派出所紧急打来的劝阻电话：“你遇到贷款类诈骗了，正规的贷款是不会让你缴费的！”

一番劝阻，小高猛然醒悟，意识到自己中了诈骗分子的圈套。在村警的帮助下，小高卸载了诈骗软件，也保住了15000元。

反诈宣传比骗子更快一步

近日，金东的罗先生主动来到傅村派出所找民警求助，称他在网贷软件上贷款20万元，在填写申请后，客服却通知因填写信息错误，罗先生的账户已被冻结，需缴纳50000元认证金才能认证解冻，解冻后认证金将同贷款一并返还，但如若不缴纳认证金，“公安机关”将会以“恶意骗取贷款罪”对其立案调查。

罗先生察觉到了不对，想起在过往的反诈宣传中，民警提到过一个案例，跟他现在的情况非常相似，便立即来到派出所向民警寻求帮助。民警了解情况后告知罗先生这是一起典型的贷款类电信网络诈骗，并结合该案例再次进行宣传和讲解。在民警的劝阻下，罗先生删除了APP，未造成经济损失。

无独有偶，孝顺派出所也接到了辖区朱女士的求助。与罗先生一样，朱女士同样下载了借贷软件，填写申请后被通知资金冻结需交认证金15000元。朱女士果断来到派出所咨询，在值班村警对贷款类诈骗的分析讲解下打消了转账念头，并下载国家反诈APP，成功止损15000元。

网络贷款诈骗的套路

想要防范网络贷款诈骗，我们就得先了解什么是网络贷款诈骗。

网络贷款诈骗是指骗子以低门槛发放贷款的名义，如“无抵押”、“无担保”、“秒到账”、“不查征信”等名义，吸引被害人下载虚假贷款APP或者登录虚假网站，再以“激活费”、“保证金”、“验证费”等名义连番轰炸，收取费用。

一旦被害人转账汇款，骗子早就将被害人拉黑跑路了，被害人不仅一分钱都没有贷到，存款也没了。

网络贷款套路分析

01、陌生人添加好友

需谨慎！

部分居民在网络上浏览贷款信息后，就会有陌生人通过QQ、微信等聊天软件添加好友。

02、下载APP填信息

要当心！

在加上好友后，已经慢慢落入骗子的圈套，骗子通过聊天了解被害人的需求后，以“秒到账”、“无利息”等幌子向被害人推荐APP或者发送链接，并让被害人在他的指导下填写各项基本信息。

03、先缴费然后放款

定有诈！

骗子利用被害人急于用钱的心理，以放款需要“手续费”、“押金”等名义，诱导被害人先缴纳一定额度的费用。为了快速拿到贷款的被害人会放下戒心，跟着骗子的指引走。

04、想放款继续交钱

不靠谱！

等被害人准备提现时却发现仍不成功，骗子继续以“信用不良”需要交“保险费”等名义让其再交钱，为了贷款，被害人可能会继续交钱，等到发现不对劲的时候，骗子早已拿钱跑路了。

警方提醒

⭐通过“00”开头的境外电话或聊天软件向你推荐网络贷款的，涉及要求提供验证码或者银行卡密码的均是诈骗。

⭐任何网络贷款，放款前以缴纳各种费用，要求转账的都是诈骗。

⭐申请贷款请通过正规金融机构办理，切勿轻信陌生好友、陌生电话、短信、网络广告。

⭐强化自我保护意识、不轻易将个人信息透露给他人。

供稿/吴含程鲍如意姜思晴

编辑/郑敏

责编/吴晏审核/陈江民

地摊贷火了！纯信用无担保、秒审秒批 最高六十万！银行电商争相入局

“地摊经济是人间的烟火，是中国的生机”，同地摊经济一块火起来的还有银行的“地摊贷”。

据记者不完全统计，截止到目前共有九家银行推出“地摊贷”。其中率先打响这一枪的是珲春农商银行长春市朝阳支行。该行于6月3日推出“地摊贷”——最高可贷60万元，秒审秒批，随借随还。

此后，山东临淄农商行、金乡蓝海村镇银行、临邑农村商业银行、壶关农商银行、齐河农商银行、陕西岚皋农商行和鄞州银行陆续推出。6月5日，包头农商银行就“摆摊”业务推出相应产品“市民贷”，虽名称不一样，但业务大同小异。当天，鄞州银行接力，也推出了一款名为“地摊贷”的信用贷款，成为宁波第一家推出“地摊贷”的银行。

前有借“地摊经济”概念走火的五菱“地摊神车”，后有银行顺势推出“地摊贷”。不禁让人疑问，“地摊贷”到底是借势营销还是一项切切实实的惠民之举呢？

“地摊贷”申请：纯信用，无担保，秒审秒批？

据券商中国记者统计，目前推出“地摊贷”业务申请的九家农商行，均未上市，且四家来自山东。

在几大农商行推出的“地摊贷”介绍中，均声称“纯信用，无担保，秒审秒批”。其中最先推出“地摊业务”的珲春农商行长春市朝阳支行客服在介绍时称，贷款人若想申请“地摊贷”，在长春有房是前提。此后银行将根据是否符合以下两个要求来决定放不放款以及放多少：1。是否有固定单位，五险一金。2。是否为企业法人，经营半年以上且有营业执照。

一位券商银行业分析师向记者表示，这其实就是两个逻辑。有没有房产证，有没有固定薪水，这个是消费贷的逻辑。第二个看企业的经营数据，就是针对小微企业的个人经营性贷款逻辑。

在申请页面中，珲春农商行“地摊贷”业务的介绍是：长春地摊经营者专属信贷产品，最高可贷60万。

所谓最高60万，只是一个虚拟上限，很多人都达不到。而且摆地摊一般也不会借那么多，实际就是十来万。一银行分析师向记者表示。

那么疑惑点产生了！有房有固定单位，或者有房有经营执照的人，还需要摆地摊吗？珲春农商行长春市朝阳支行客服表示，需要的人还是挺多的！

不同于其他几家线上申贷的银行，金乡蓝海村镇银行“地摊贷”的申请并非线上，借款人需要到营业网点提供本人及配偶身份证、户口本、结婚证、个人征信报告，6个月经营账户流水或者6个月微信账单。“借款人申请后，我们会进行客户调查，审贷会通过后放款。”金乡蓝海村镇银行工作人员表示。

记者注意到，推出“地摊贷”的几大农商行给出的比较低的年利率在4.34%-4.78%之间，诸如“每万元每天仅需1.21元”字样的海报宣传夺人眼目。新一期的LPR显示，1年期贷款市场报价利率为3.85%，这些“地摊贷”的利率水平大致相当于同期LPR加点50-100个基点。

“地摊贷”并非新概念，各大电商巨头纷纷入局助力

券商中国记者注意到，其实早在2019年6月24日，首次以网商银行董事长的身份亮相的蚂蚁金服总裁胡晓明，就曾说未来3年，网商银行要让中国所有的路边摊都能一秒钟贷到款。

此次随着“地摊经济”概念快速走火，阿里、京东、苏宁等各大电商巨头也纷纷宣布入局助力。

5月29日，阿里1688发布“地摊经济”扶持计划，计划提供超过700亿元的免息赊购，为超3000万“摊主”提供全方位的进货和经营支持。

6月5日，支付宝又推出了“摆摊直通车”。据介绍，支付宝将会在6月中旬出钱发放百亿消费券，并向小店小摊开放；6月下旬，网商银行将联合各大银行再次发放免息券，让小店小摊1个月内周转借钱不用利息。

另外，6月2日，京东发布“星星之火”地摊经济扶持计划，将为每个小店提供最高10万元无息赊购，全力支持地摊和小店经济。预计该计划将服务百万个便利店+百万家地摊，为超500万人就业提供供应链和服务支持。

6月3日，苏宁宣布推出“夜逛合伙人”计划，提供20亿元夜市启动资金的低息扶持计划，扶持地摊经济。

东北证券在最新研报中指出，随着各地政策的放开，“地摊经济”成为了经济复苏的新动力，一方面拉动就业人数上升，另一方面带动消费。地摊经济受关注，利好消费行业。

伴随着地摊经济而蹿红的“地摊贷”是否还是原始意义上针对地摊经营者的专属信贷呢？一大型证券的银行分析师向记者表示，此次提出的“地摊贷”可以理解为消费贷的一种专有形式，这和小微企业贷款还是有所不同的。

“雷声大雨点小”？如何让地摊贷避免流于形式

自今年春节后，一揽子关于支持中小微企业复工的政策纷纷出台。

近日六部委联合印发《关于加大小微企业信用贷款支持力度的通知》(银发〔2020〕123号，以下简称《通知》)，为求缓解小微企业缺乏抵押担保的痛点，提高小微企业信用贷款比重。

《通知》明确，自2020年6月1日起，人民银行通过创新货币政策工具使用4000亿元再贷款专用额度，购买符合条件的地方法人银行2020年3月1日至12月31日期间新发放普惠小微信用贷款的40%，以促进银行加大小微企业信用贷款投放，支持更多小微企业获得免抵押担保的信用贷款支持。

银行很多时候会推出一些符合政策导向的业务，比如扶贫，支持小微企业等，但具体做的量还要看各个银行在执行层面的成果。某大型券商银行分析师向记者表示。

“地摊贷”的钱用到了何处，后续是否会进行追踪？珲春农商行方表示后期会核实，会进行摊位审核并拍照。而山东临淄农商行方客服表示，该行的产品虽然叫“地摊贷”，但其实类似于信用贷。“你如果能申请到，谁也不能限制你在什么地方使用！一般申请起来比较严格。具体能贷多少，还需要申请评测，系统会根据你的征信状况来决定放不放款以及放多少。”客服人员对记者说。

但不少业内人士认为此举只是“蹭热点”。一位不愿具名的银行内部人士向记者表示，这种产品实际上就是通过营销进行包装。类似的产品他们之前肯定也在做，只是换了一个名字而已。行业内并没有把它当作是一个真正可以全面提升银行的营业水平或盈利能力的事情，就是一个营销套路。

（文章来源：券商中国）