财务基础(16)之递延所得税，金融资产分类

递延所得税资产

企业通过生产，经营和投资产生了利润，企业就必须要缴纳企业所得税，但是会计做账和财务局计算税收而定依据不同，比如，财务报表上的折旧要冲抵利润，但是税务局并不认可这种行为；又比如税法中企业雇用残疾人工资可双倍扣除，但是在会计记录中没有体现。。。。。。这就导致了会计和税务之间的差额，如果税收上交的数额大于会计做账的数额，那么就应该在递延所得税资产中记录该笔差额，反之则在递延所得税负债中记录这笔差额。递延所得税资产相当于预缴税款，资金被税务局占用，而对应的负债相当于推迟纳税，可以看做是税务局的一笔无息贷款。

新金融工具准则下的金融资产分类变化

原来的金融资产分为四大类，分别是1.贷款和应收款项2.持有至到期投资3.交易性金融资产4.可供出售金融资产。而在新金融工具准则实施后，修改为三大类，分别是1.以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产；2.以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；3.以摊余成本计量的金融资产。这三种这名字拗口难记，唐朝老师创建了一个快速记忆的方法，后面将沿用这种记忆方法说明某些科目

以摊余成本计量的金融资产：这是企业意图收息并等待到期还本的资产，快速记忆成瘫子（取关键字摊资作为谐音），理解成摊在沙发上啥也不做，等收息还本。

以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产：这是企业意图通过未来出售资产，获取差价的金融资产，快速记忆成笋子（取关键字损资作为谐音），理解成期待资产像低下的笋子蹭蹭蹭的上涨，然后挖出来卖掉赚钱。

以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产：这是企业没有想好购买资产的意图，既想收息，也想赚取差价。快速记忆成粽子（取关键字综资作为谐音），理解成资产意图说不明白，像粽子一样黏糊糊的裹在一起。

下面是这三种资产分类对应的财务科目

其中图中其他流动资产是指该资产自取得起，到期期限在一年内（含一年）的；其他债券投资是指该资产自取得起，到期期限在一年以上的，而随着时间推移，原有的其他债券投资到期期限缩短为一年内，计入到一年内到期的非流动资产。应收账款通知则是从原来的贷款和应收账款类的应收账款和应收票据分出来的科目。

其他权益工具投资，对应的是原准则下可供出售金融资产里的股权投资。新准则实施后，以公允价值计量的股权，可以选择计入交易性金融资产，或其他权益工具投资，而以成本模式计量的股权需要计入其他权益工具投资。一旦归入其他权益工具投资后，不允许在再变成其他类型的金融资产，持有期间的公允价值变动，记录在其他综合收益里，不影响公司利润。

诺贝尔经济学奖为何聚焦银行和金融安全？伯南克“三人组”研究回顾

作者丨胡天姣,家俊辉

编辑丨周炎炎

图源丨诺贝尔官网

2022年度诺贝尔经济学奖揭晓。

北京时间10月10日，诺贝尔奖官网发布公告显示，美联储前主席伯南克（BBk）、芝加哥大学布斯商学院教授戴蒙德（DW.Di）和圣路易斯华盛顿大学教授迪布维格（PhiiH.Dvi）因对“银行和金融危机的研究”获得诺贝尔经济学奖。

三者将平分诺贝尔经济学奖的1000万瑞典克朗(约合91.1765万美元)的奖金，每人还将获得一枚18K奖牌。

戴蒙德和迪布维格的研究确定了银行在崩溃谣言面前的脆弱性，以及政府应如何预防此种情况。伯南克则研究分析了经济大萧条，以及银行挤兑是如何导致经济危机加重的内在原因。

诺贝尔奖在公告中指出，前述三者的研究对监管金融市场和处理金融危机具有重要的实际意义。

“做好准备，确保银行健康”

正如诺贝尔经济学奖委员会主席TEi所说，“获奖者的见解提高了我们避免严重危机和昂贵救助的能力”。

诺贝尔奖指出，现代银行业研究阐明了为什么要有银行，如何使它们在危机中不那么脆弱，以及银行倒闭加剧金融危机的具体原因。而这项研究的基础是由伯南克、戴蒙德和迪布维格在20世纪80年代初奠定的。

经济要想运转，必须将储蓄引向投资。

但其中有一个显而易见的问题：储蓄者希望在需要进行意外支出的情况下能够即刻提取到存储的资金，而企业和购房者需要确定他们不会被迫过早地偿还贷款。

在戴蒙德和迪布维格的研究中，二者为银行提供了一个解决此问题的最佳方案，即通过充当接受许多储蓄者存款的中介机构，银行可以让储户在他们希望的时候获得他们的钱，同时也向借款人提供长期贷款。

不过，戴蒙德和迪布维格的研究也表明，上述两种活动的结合容易致使银行受到关于倒闭谣言的影响。若大量储户同时汇聚于银行取钱，谣言可能会成为一个自我实现的预言：银行发生挤兑，银行倒闭。

由此，问题解决的关键是：经由政府提供存款保险和充当银行的最后贷款人，可以防止这些危险事件。

戴蒙德演示了银行如何执行另一项重要的社会功能，即作为许多存款者和借款者之间的中介——银行更适合评估借款者的信用度，并确保贷款被用于良好的投资。

戴蒙德在接受媒体采访时表示，当人们开始对体系的稳定性失去信心时，危机就会发生。

“做好准备，确保你的银行部门被认为是健康的，并保持健康，以慎重和透明的方式应对货币政策的变化。”

相比于戴蒙德和迪布维格，伯南克在获奖之前早已广为人知。

2006年至2014年，他担任美联储主席。在此期间，美联储致力于应对经济衰退。诺贝尔奖表示，伯南克分析了20世纪30年代的大萧条，这是现代历史上最严重的经济危机。此外，他还指出，银行挤兑是导致危机变得如此严重和持久的一个决定性因素。当银行倒闭时，有关借款人的宝贵信息丢失了，无法迅速恢复。社会将储蓄用于生产性投资的能力因此被严重削弱。

值得一提的是，诺贝尔经济学奖不是传统意义上的诺贝尔奖，自1968年设立以来，包括今年共颁发了54次，有92名获奖者。与此前的获奖领相比，“银行和金融危机的研究”或许并不显眼，但若置于新冠肺炎疫情重创全球经济，叠加全球央行轮番加息与地缘政治冲突的大背景下，保持银行金融体系稳定，避免经济危机，不仅是政策制定者的首要关注，也是世界人民的广泛希望。

三人的主张“殊途同归”

作为同时获得诺贝尔经济学奖的三位经济学家，伯南克、戴蒙德和迪布维格可谓“殊途同归”。

戴蒙德

戴蒙德毕业于芝加哥大学商学院，专门从事金融中介、金融危机和流动性的研究。他是美国金融协会的前主席，还是西方金融协会、美国艺术与科学学院、美国金融协会的会员。同时，他也是是戴蒙德·迪布维格模型（Di–Dvi）的提出者之一。

戴蒙德·迪布维格模型是一个有关银行挤兑以及金融危机的重要经济模型，于1983年由戴蒙德和当时在耶鲁大学任教的迪布维格在《挤兑、存款保险与流动性》一文中提出。该模型以博弈论为基础，分析了银行业的挤兑行为，同时论证了银行存款合约可以提供优于其他交易市场的资金分配，并解释了银行资产负债表中非流动资产（例如按揭贷款）和流动资产（例如活期存款）的混合会如何引起储户挤兑的“自我实现”。

上述论文表明，银行存款合同可以提供优于外汇市场的配置，为遭受挤兑的银行如何吸引存款提供了解释。投资者打探到银行的风险，这导致了对流动性的需求，造成银行挤兑。在对防挤兑进行研究后，文章结论表明，在某些情况下，政府提供的存款保险是一个解决办法。

迪布维格

戴蒙德·迪布维格模型的另一位创设者迪布维格本次同样获得了此荣誉。迪布维格现在华盛顿圣路易斯大学任教，曾在普林斯顿大学任教，并在耶鲁大学获得终身教职。他的专攻领域包括：商业与政府、银行与金融机构、公司治理、银行与金融机构、商业与政府等，主要研究方向涵盖银行学、公司金融、金融市场、资产定价等。

根据迪布维格的个人学术网页介绍，他的大部分研究都是对实际问题进行基础的理论分析，其最近的工作包括为教育捐赠基金保值以及股票回报的可预测性。

日常学术研究外，迪布维格还为政府与组织提供咨询帮助，主要是将量化模型应用于投资领域的实际问题，特别是在固定收益和资产配置领域。他的实践领域还有反腐调查，包括调查违反反倾销协议的指控，确定资金成本，及确定大宗商品交易是真实的还是为了实施税务欺诈。

伯南克

伯南克的名字自不必提，伯南克在普林斯顿大学任教17年，曾担任经济学系主任。从1987年起成为美联储访问学者，期间在费城、波士顿、纽约联邦储备银行等工作，2006年-2014出任美联储主席。

2014年2月3日离任后，伯南克加盟布鲁金斯学会，参与经济研究项目，重点关注经济复苏政策。

相比于前任格林斯潘与1980年代的美联储主席沃克尔，伯南克显得谦逊温和，也被认为是美国摆脱经济低迷最大的功臣。

伯南克既没有像前者一样，使美国经历了最长时间的经济扩张，也没有如后者一般用铺天盖地的货币供应数据强势镇压了通胀。然而，伯南克在美联储的精妙之笔是，将其打造成更加公开透明的机构，自2011年开始召开季度新闻发布会；同时明确设立2%的通胀率目标，展示出一个崭新的货币政策框架。通过设立一个通胀目标，美联储得以有更多空间来专注于提振就业。

对1929年大萧条的经济史研究，与对“金融加速器”的理论探讨是伯南克在学术研究中的最大的两个贡献。

伯南克认为大萧条的发生源于流动性紧缩，但根源却是当时存在的金本位制度。金本位制度的固有缺陷致使20世纪30年代的黄金盈余国对黄金流入进行冲销，从而引发了货币收紧，而货币紧缩又通过金本位制度传导至全世界。伯南克指出，越早放弃金本位制的国家，从大萧条中复苏越快。

除了需求方的因素外，伯南克也讨论了供给因素的影响，并着重分析了工资刚性的重要性。他认为，由于民众对政府的巨大压力，政府不得不通过行政政策维持一个较高的名义工资，而这显然会造成更多失业，让大萧条持续更久。

“金融加速器”体现了金融因素在经济发展中的作用。

金融加速器理论是指不完全信息对于借款者和贷款者关系的重要影响，使银行获得关于企业项目信息的成本较高。资本市场的不完全性，导致了借贷市场资金分配的无效率和投资的非最优。也就是，外部融资的代理成本高于内部融资，即有外部融资额外费用，这样投资就必须依赖于企业的资产负债表的状况，代理成本越高，借贷市场的资金分配的效率越低，投资水平也就越低。

在1989年发表的论文《代理成本、净值与经济波动》（A,NWhifi）中，伯南克及其合作者格特勒（MkG）指出，实中，金融市场是不完美的，因而外部融资的代理成本会高于内部融资。投资水平依赖于企业的资产负债表状况：较高的现金流量和资产净值对于投资有直接或间接的正面影响，直接的影响是因为它增加了内部融资的来源，间接的影响是因为它提供更多的抵押品而减少外部融资成本。当企业遭受到经济中的正向冲击或负向冲击，其净值随之升高或降低时，经由信贷市场的作用会将这种冲击对经济的影响放大，这种效应称为金融加速器效应。

在二者看来，金融市场越不完美，代理成本越高，这种放大效应就越明显。而代理成本本身是反周期的，因此它就会延长周期，放大周期。

伯南克还有一个理论贡献，即主张在宏观经济模型中加入更多的经济指标来决定货币政策的取向，以便实现更加有效的经济稳定。此外，伯南克的毕业论文探讨了1929年股市危机及其后果。

如何避免经济危机

三者获得荣誉的当下，全球大部分央行也正在抗击通胀与避免经济衰退间小心翼翼地行走。而关于银行与金融危机的洞见，或可为当前经济困境提供指引。

自今年年初以来，经济增长前景迅速恶化，加上通货膨胀上升和融资条件收紧，引发了一场关于全球经济衰退可能性的辩论，即全球人均GDP的收缩。

世界银行于9月15日发布的最新综合研究显示，随着全球央行同时加息以应对通胀，2023年全球可能会陷入衰退，新兴市场和发展中经济体可能会出现一系列金融危机，这些危机将给它们带来持久的伤害。此份研究发现，除非供应中断和劳动力市场压力消退，否则利率上调可能使全球核心通胀率(不包括能源)在2023年达到5%左右，几乎两倍于新冠疫情前五年平均水平。根据模型，为了将全球通货膨胀率降低到与其目标一致的水平，各国央行可能需要将利率再提高2个百分点。若这与金融市场压力同时出现，全球GDP增长将在2023年放缓至0.5%——人均萎缩0.4%，符合全球衰退的技术定义。

据世界银行的最新预测，2022年全球经济增长率为4.3%，2023年为3.1%。健康的银行是金融与经济稳定的关键。自新冠疫情以来，IMF已对全球重要银行进行了压力测试。IMF在2022年2月发布的报告中解释，这一全面测试之所以重要，是因为银行压力测试通常是由各国央行和监管机构在国家层面进行的，或者是在一个货币联盟内进行的。这通常将更多的注意力放在国内风险上，而不是全球抵御风险能力的总体水平上。此外，各国的评估数据和方法不同，也导致难以比较各国的情况和结果。

IMF称，结果显示，银行体系在2008年全球金融危机后启动的改革之后，出现了加强资本的趋势。当前的银行显示出令人鼓舞的复原能力，银行体系仍有能力吸收全球增长不利发展带来的冲击。但IMF强调，需继续密切监测，尤其是在新兴经济体领域，因其仍然存在脆弱性，应对新挑战的政策空间也更加有限。

今年5月，伯南克出版名为《21世纪货币政策：从大通胀到新冠肺炎时期的美联储》(21CMPi:ThfFThGIfiCvi-19)。在接受媒体采访时，伯南克称这本书是“学术性的”，但在如今特殊的时刻，它可能是一本独特的实用的书。他表示，希望美联储现任主席鲍威尔能够抑制通胀，而不必像沃尔克在上世纪70年代那样采取极端措施，也不必让经济陷入衰退。

伯南克表示，他并不担心出现2008年那样的危机，但房地产市场是他担心的领域。“这是需要关注的问题，但与2008年不同的是，如今用于购买房子的抵押贷款的质量通常比15年前的次级抵押贷款高得多。”

END

本期编辑刘巷实习生梅乐轩

企业申请银行融资需要做哪些关于财务报表的准备？

疫情已经持续三年了，大部分中小微企业步入资金流紧张等窘境，于是产生了大量融资的需求。银行贷款则成为了企业最为喜欢的融资方式，因为这种融资方式相对比较安全。本文主要讲述的是关于企业申请银行融资需要做哪些关于财务报表方面的准备工作。

一、什么是银行融资银行融资是一种经济的行为。银行融资，是指银行根据国家政策按照一定的利率将资金贷放给资金需要者，并约定按一定的期限归还的一种经济行为。银行借助贷款这种方式将所集中的钱投放出去，从而满足企业对资金的需要量从而促进正常的生产运作。同时，银行也可以由此取得贷款利息收入，增加银行自身的财富积累。简单来说，银行融资就是以银行为中介的资金融通活动。银行融资属于一种间接融资，它是我国融资活动当中的主要形式。银行融资灵活多样，银行作为借贷双方的中介，可以提供不同的数量、不同的方式满足双方融资选择。

二、银行融资包含哪些种类银行融资主要包含哪些种类呢？从贷款主体上来看包含企业贷款、个人贷款；从资金流动性上来看包含流动资金贷款、中长期流动资金贷款、固定资产贷款；从贷款时间上来看包含长期贷款、短期贷款；从贷款性质上来看包含信用贷款、保证贷款、抵押贷款、质押贷款。

三、申请银行融资的基础流程申请银行融资主要有哪些基础的流程呢？下文就来仔细说说。

第一步：做好贷款准备工作。

首先要有一个心理准备，做好贷款的提前规划与判断。

第二步：预估贷款的资金成本及确定贷款需求资本成本的计算。

贷款需求资金成本=资金筹集费用+资金占用费用资金成本率=资金成本总额

（即资金筹集费用+资金占用费）/所筹资金×100%

银行融资的资金成本计算银行融资费用有∶

银行融资资金成本=利息费用+担保费+评审费+评估费及其他银行融资资金成本率=（利息费用+担保费+评审费+评估费及其他）/实际贷款金额/贷款年限

第三步：选择合适的贷款银行。

第四步：提交贷款申请资料给银行及担保公司。

根据资料内容和性质的不同，企业申请贷款资料分为企业基本情况资料、企业业务产品资料、企业财务状况资料、抵押物资料等。

第五步：银行及担保公司下户调查、上会审批。

下户调查的主要内容包括资料审查、现场勘察、企业访谈等。主要包括资料审查、现场勘察、企业访谈。

第六步：签署借款合同、担保合同、抵押合同等。

借款合同、担保合同、抵押合同基本上都是固定格式，需要法定代表人本人签署，并盖公章。

第七步：抵押资产或担保公司出具担保函。

银行能接受的抵押物大致分为两类，一是有形财产，另外一种是无形财产。有形财产包括房屋、汽车、机器设备、原材料、产品等；无形财产包括专利权、有价证券（股票、债券、国库券、提单等）。这些抵押物一般都是被银行认可的。

第八步：银行发放贷款。

第九步：提交贷款使用凭证。

第十步：提交贷中报表。

第十一步：贷款按期归还后解押资产并出具还清证明。

第十二步：贷款是否续期。若贷款续期，则贷款续期的工作基本上与重新申请贷款的流程相同，唯一不同的是有的银行或担保公司对于续期的抵押资产可能不需要解押后再抵押。

四、企业财务报表准备工作1.银行贷款的企业报表编制注意的指标

（1）一般银行要求借贷企业按季度提交财务报表及附注，包括资产负债表、利润表、现金流量表、附注。

其中：银行要求的资产负债表中部分项目的要求∶

①货币资金与实际基本一致，即与企业基本户、一般户、老板的私人账户保持一致。

②存货结构要明细化，根据企业的实际情况编制；

③列明固定资产大类的细分、原值、折旧、净值、变动幅度；

④短期借款一般指的是向所有金融机构的借款，个人借款一般反映在其他应付款；

⑤应交税费一般按照税金及附加+所得税费用金额填列，若银行必须要提供税票的话，可按实际缴纳来反映；

⑥现金流量表附表的财务费用科目填写的是非经营活动的财务费用。

2.优化指标

银行基本要求指标具备盈利性、可持续性、增长性。向银行贷款企业要把握好的14个财务指标∶

（1）财务结构∶

净资产与年末贷款余额比率必须大于100%（房地产企业可大于80%)净资产与年末贷款余额比率也称净资产负债率。

资产负债率=负债总额/资产总额×100%。

（2）偿债能力

①流动比率

流动比率=流动资产/流动负债×100%。

②速动比率

速动比率=速动资产/流动负债×100%；速动资产=货币资金+交易性金融资产+应收账款+应收票据=流动资产-存货

③担保比例小于0.5为好。

④现金比率大于30%。

全行业~30%现金比率=（现金+现金等价物）/流动负债。

（3）现金流量

①企业经营活动产生的净现金流一般应为正值。

②企业在经营活动中支付采购商品，劳务的现金支付率应在80%~95%以上。

（4）经营能力

①主营业务收入增长率不小于8%

主营业务收入增长率=（本期主营业务收入-上期主营业务收入）/上期主营业务收入×100%

②应收账款周转速度应大于六次。一般讲企业应收账款周转速度越高，企业应收账款平均收款期越短，资金回笼的速度也就越快。

应收账款周转速度（应收账款周转次数）=全年营业收入/平均应收账款余额=全年营业收入/（应收账款年初余额+应收账款年末初余额）/2

如果是半年报应收账款周转速度（应收账款周转次数）=全年营业收入/平均应收账款余额=半年营业收入×2/（应收账款年初余额+应收账款年末初余额）/2

③存货周转速度中小企业应大于五次。存货周转速度越快，存货占用水平越低，流动性越强。

存货周转速度（次数）=全年营业成本/平均存货余额，其中存货平均余额=（期初存货＋期末存货）÷2。

（5）经营效益

①营业净利润率应大于8%。

营业利润率=营业净利润/营业收入（商品销售额）×100%=（营业收入-税金及附加-营业成本-管理费用-销售费用-财务费用-所得税用）/营业收入×100%。

②净资产收益率中小企业应大于7%。

净资产收益率=营业净利率×总资产周转率×权益乘数；

其中：营业净利率=净利润÷营业收入；

总资产周转率（次）=营业收入÷平均资产总额；

权益乘数=资产总额÷所有者权益总额=1÷（1-资产负债率）。

③利息保障倍数应大于5，最低应大于4。

利息保障倍数=息税前利润/利息费用=（利润总额+财务费用）/（财务费用中的利息支出+资本化利息）

看完了上文的介绍，您是否对关于企业申请银行融资需要做哪些关于财务报表的准备有进一步的认识呢？更多财税问题欢迎评论区留言。