借呗推出新玩法“惠分期”，低费率也求高变现

作为联合贷市场的风向标，借呗在监管步步紧逼下，不得不创新业务模式匹配监管要求。同时不断迭代衍生品，把用户账单做厚，赚取更多利润。

撰文冬弥

出品消费金融频道

借呗已经打通了低利率的生财之道。近期，借呗针对部分用户推出“借呗.惠分期”服务，与借呗相比，“借呗.惠分期”费用更低，月费率低至0.65%。虽然“借呗.惠分期”更加优惠，但固定分期的形式能让借呗锁住更多利润。

根据用户使用情况，“借呗·惠分期”是借呗的一种创新借款模式，同一用户在相同借款时长和借款金额的条件下，使用惠分期普遍会更优惠一些。

“借呗·惠分期”也是采用联合贷款模式，资金由商诚小贷和银行提供。在借款流程方面，与常规的借呗并无太大区别，也支持3、6、9、12期还款。值得注意的是，“借呗·惠分期”仅支持按月等额还款，不支持先息后本还款。

此外，常规借呗支持随借随还、提前还款，而“借呗·惠分期”不能无条件提前还款，提前还款必须要一次性结清，同时将收取剩余本金的3%作为手续费。

从产品逻辑上看，“借呗·惠分期”是以优惠分期的形式把部分借呗用户转化为长期贷款用户，通过把账单周期拉长，获得更多的息费收入，填补低利率带来的成本。

站在用户角度，如果仅仅短期资金周转，可以使用常规借呗，随借随还；如果需长期占用资金，则使用惠分期更加优惠。无论哪一个产品，都是需要查询个人征信的。

在“借呗·惠分期”之前，借呗其实就开始摸索增厚用户分期手续费账单的模式。不久之前，借呗针对部分用户推出“再分期”服务，对剩余本金可进行再分期，只不过“再分期”还款方式采用“12期、每月等额”固定的形式。

利息方面，“再分期”利息与用户使用借呗的利息相同。“再分期”相当于延长了用户还款周期，提升资金使用率，借呗在此过程也能持续收到稳定的利息。

近年来，蚂蚁的变现欲望越来越强，从旗下的花呗、借呗就能看出一二。在消费信贷方面，花呗通过通用额度、分期专享额度、快充额度、月月付、花呗额度券等衍生品丰富花呗生态，增加花呗的授信额度。

用户取得额度后在花呗线上线下支付场景使用，账单厚度随之提升。与此同时，花呗的贷款余额增长，出自利息、分期手续费、服务费的利润也就越滚越大。

近日，有市场消息传出民间借贷利率上限新规定也适用于小额贷款公司、助贷平台等，其中就包括蚂蚁集团旗下的花呗、借呗等产品。由于新修订的民间借贷利率合法上限远低于之前的两线三区标准，目前为15.4%，可能会对花呗、借呗的利润造成冲击。

10月底，蚂蚁集团数字金融事业群总裁黄浩回应了4倍LPR对借呗和花呗的影响。黄浩表示：目前花呗和借呗平台促成的贷款中，98%来自于银行等金融机构，4倍LPR的民间借贷利率并不适用于花呗和借呗。

作为蚂蚁集团最重要的两款信贷产品，从2015年花呗借呗上线至今，短短五年间花呗和借呗已经从28亿发展到万亿规模，快速增长的背后，花呗借呗的利率成为用户关注的重点。

据蚂蚁集团的招股书，截至2020年6月30日止12个月期间，花呗日利率可低至约万分之二，大部分贷款的日利率为万分之四左右或以下；借呗日利率可低至约万分之二，大部分贷款的日利率为万分之四左右或以下。

网络小贷暂行办法发布后，花呗、借呗的联合贷命运堪忧。蚂蚁集团几度陷入监管管控，主要因为掌握了掌握了国内大半的联合贷市场份额。截止上半年蚂蚁集团旗下平台促成的信贷余额中，由金融机构合作伙伴进行实际放款或已证券化的比例合计约为98%，由其公司之子公司直接提供信贷服务的表内贷款占比约为2%。

这也就是说蚂蚁集团通过花呗、借呗发放的1.7万亿消费贷款，大部分是用助贷或联合贷的形式发放。体量大且背后牵扯的金融机构众多，花呗、借呗自然而然成为监管重点关注对象。

在花呗、借呗的联合贷款模式中，蚂蚁主要扮演的是流量、技术平台角色，帮助银行等资金方获客，其自身出资比例一般较低。另外，蚂蚁收取的属于技术服务费，相关资产并不计入表内，并且服务费比例占了用户融资成本的相当大一部分。

这样一来，银行不仅获利较低还需要承担绝大多数风险，倘若合作方为了盲目追求转化率对数据进行操控，银行的风控模型一时又无法有效识别，便会给资产质量带来重大安全隐患。

花呗、借呗的高杠杆和稳健的盈利模式也面临调整。银保监会消费者权益保护局局长郭武平曾发文称，“花呗”与银行信用卡业务基本相同，但分期手续费高于银行，与其普惠金融理念不符，实际上是“普而不惠”。监管的定调，让花呗借呗的利率标准变得更加敏感，下行极可能是未来的趋势。

花呗、借呗带来的利润逐渐成为蚂蚁集团的核心。如今，花呗借呗还在持续上线新产品，实现既符合监管规定又能保证利润稳定，巩固消费贷业务壁垒。花呗、借呗不断推出衍生品，扩大资产规模，说明蚂蚁集团对金融还是十分迷恋。

通过“借呗·惠分期”、“再分期”即能看出，蚂蚁正在变现和风险之间不断寻找新的平衡支点。

要提前消费，蚂蚁借呗分期好，还是蚂蚁花呗分期好？有何不同？

信用卡分期和蚂蚁借呗分期有何不同？信用卡分期属于银行的中间业务，所以它不存在利息，有的仅是分期手续费。而蚂蚁借呗属于小额信贷，是存在利息的，但与其他有些小贷平台不同的是，它并不存在手续费，包括借款手续费和还款手续费。

但蚂蚁也有产品与信用卡是一致的，它就是蚂蚁花呗。分期同样不收利息，只收分期手续费，并且提前还款手续费照收。

也就是说，信用卡分期和蚂蚁借呗分期不是对标产品，不能放在一起比较。可比较的是信用卡分期和蚂蚁花呗分期，那么蚂蚁借呗与银行什么产品对标呢？

大体与银行贷款对标，但并不完全对标，原因是银行贷款通常不仅存在利息，还通常存在手续费，包括转账手续费和提前还款手续费等。

当然，这也由于银行和蚂蚁两者所注重业务不同，不能完全地放在一起进行比较（目前银行也逐渐出现一些信用小贷苗头，跟蚂蚁借呗基本一致，也按日计息，不收手续费，但利息通常较高）——银行注重的是企业贷款，保证贷款（质押、抵押和担保），批发贷款（大额）；蚂蚁注重的是个人贷款，信用贷款（无保证），零售贷款。

芝麻信用分高额度就高利率就低吗？蚂蚁借呗可以提前还款，且不收提前还款手续费，利息按日计算，借多少天还多少利息。

但每个人的贷款日利率因个人信用，以及在支付宝形成的数据不同，低的可低至万2以下，高的可高至万5以上。

是不是芝麻分越高贷款利率越低，贷款额度越高？大体是这样，但并不是一定是这样，看过信用分较低额度也较低，但日利率却低至万2，利率远远低于很多信用分高的，额度高的用户——总而言之，额度的高低和贷款利率的高低，不完全取决于芝麻信用分。

蚂蚁借呗提前还款怎么计息？比如假设日利率是万五，借一千元，十天后还还多少计息？

计算方法为：利息=借款金额*借款期限*贷款日利率。

该贷款利息为：1000*10*0.05%=5元，借10天提前还款，需要归还的金额就是1000元本金，再加5元的利息，总共要归还1005元。

要不要在意贷款期限？如果你打算提前还款，那么是可以不用去在意还款期限的，因为贷多少天还多少利息。

如果打算提前还款，但这个月或者下个月没有钱提前还款，那么也是可以选择先息后本，可以减少还款压力，每期只需要归还每期利息便可——同样也不用去在意是分6期还，还是12期还，随便选择一种期限便可。

若没有钱还款，那么则要在意贷款期限了，期限越长对还款压力越小，而贷款又以日计息，那么可以选择最长期限便可，其他不用理会。

蚂蚁借呗存在复利吗？不存在的，按日计息，借多少天是多少天。分期还款，每个月归还的本金不在下个月的计息之内。

比如借1.2万分12期还，那么每个月归还本金1000，第1个月要归还的利息是1.2万*30*0.05%=180元（假设每月只有30天，日利率为万5），本息总体要归还1180元。

第2个月由于第1个月归还了1000块钱的本金，那么你的本金只有1.1万，计息为1.1万*30*0.05%=165元，少于第1个月的180元，本息总共要还1165元。

蚂蚁借呗收取利息不同意收取手续费的银行信用卡分期或蚂蚁借呗分期，后两者分期收取的手续费每期是保持一致的。

比如蚂蚁花呗1.2万分期12期，每期手续费为0.7%，第1期需要归还的本息是1000+1.2万*0.7%=1084元，看起来比蚂蚁借呗第1期1180少了将近100块钱。但是蚂蚁花呗每期是要归还1084元的，而蚂蚁借呗每次减少15元，最后一期只需要归还1015元。

蚂蚁借呗和蚂蚁花呗哪个利率更高？这要因人而异了，因为每个人的蚂蚁借呗利率和蚂蚁花呗手续费不同，不能得出利率更高的结论。

比如我个人，蚂蚁借呗贷款利率为万3.5，那么年化贷款利率就是0.035%*365=12.775%。而蚂蚁花呗的分期手续费是0.7%，年化后的利率为15.16%（计算较为复杂，这就不展开了）。

也就是说，我个人的话怎么也不会去进行花呗分期，大不了从蚂蚁借呗贷款出来，然后将蚂蚁花呗的购物款项还了。

但是很多人的以借呗贷款日利率是万5，而蚂蚁花呗分期手续费是0.7%，那么购物时宁可去分期，也不要在蚂蚁借呗贷款去购物，因为蚂蚁贷款18.25%的年化利率远远高于蚂蚁花呗15.16%的年化利率。

因此，要提前消费，是使用花呗还是使用借呗因人而异，可具体计算自身的借呗年化利率和花呗年化利率，哪一者的年化利率低使用哪一者。

月入3000也能买辆遮风挡雨的车，既不交税、也不限行！

月入3000也能买车？也敢买车？

如果要是在以前，还真得掂量下自己的实力，毕竟汽车动辄几十万的价格并不是一般人能够消费得起，养车更是一个无底洞。

但是，随着国内汽车工业的不断发展，现如今汽车的价格也没有那么的高不可攀了，而目前大力推广的纯电动汽车不仅价格不贵，还不用加油，在家就能充电，养车也没以前那么费劲儿了。

今天就给大家推荐几款让你月入3000也能买的起的纯电动汽车，既不交税、也不限行，买车用车都省心。

奇瑞新能源-瑞虎3x400

瑞虎3x400的外观基本延续了燃油版车型的设计风格，在中网和轮圈上采用了一些蓝色的装饰，表明了其新能源车的身份。车身尺寸长宽高分别为4200/1760/1570，轴距为2555，处于同级别的中上水准。

内饰也跟燃油版车型基本保持一致，设计上虽然没什么亮点，但也属于比较耐看的那种。车内变化最明显的地方除了大量蓝色装饰材料的运用之外，还有就是那个纯电动汽车常用的旋钮式换挡了，看着更显档次。

瑞虎3x400搭载的电动机最大功率122马力，最大扭矩276牛·米，与之匹配的是电动车单速变速箱；三元锂电池组的容量为49kWh，在NEDC标准下的综合续航里程达到了351k，在同级别、同价位的车型中，算是比较优秀的了。

瑞虎3x400分期方案：

以售价8.98万元的400畅优版为例

贷款3年，首付约28690元（30%），月供约1891元（36个月），总花费约96766元，不含保险。（仅供参考）

比亚迪-元EV360

元EV360外观的整体造型跟燃油版元区别不大，不过在一些细节上的变化还是比较明显的，前脸中网采用比亚迪最新的DF设计语言，视觉上更具冲击力。另外，双色车身的配色看上去很有活力，显得更加年轻、动感。

内饰设计的就比较普通了，整体风格跟燃油版元基本一样，只是在空调出风口、元LOGO等地方多了一些蓝色的装饰。最吸引你的地方，肯定是那个造型跟宝马“大鸡腿”十分相似的电子挡杆了，有想要握一把的冲动。

元EV360采用的是比亚迪自主研发的永磁同步电机，最大功率有95马力和218马力两种选择，最大扭矩分别为180牛·米和310牛·米，与之匹配的是电动车单速变速箱；三元锂电池组的容量分别为42kWh和43.2kWh，工信部综合工况下的续航里程均为305k，完全能够满足日常使用。

元EV360分期方案：

以售价7.99万元的EV360智联尚酷型为例

贷款3年，首付约25720元（30%），月供约1683元（36个月），总花费约86308元，不含保险。（仅供参考）

北汽新能源-EX360

作为一款SUV车型，北汽新能源EX360的外观看上去还是十分硬朗的，无论是前脸横向的镀铬装饰条和下方大尺寸的进气口，还是侧面笔直流畅的腰线，都给人一种很有力量的感觉。不过，它的车身尺寸在同级别车型中并不占优势，长宽高分别为4110/1750/1583，轴距为2519。

内饰一眼看上去有一些奔驰的风格，毕竟也合作那么多年了，可以理解。红黑双色的内饰配色，搭配仿碳纤维材质的装饰面板，营造出了不错的运动氛围，应该会比较讨年轻人的喜欢。当然，纯电动汽车常用的旋钮式换挡肯定也不会缺少。

北汽新能源EX360搭载的是一台最大功率109马力，最大扭矩230牛·米的永磁同步电机，与之匹配的是电动车单速变速箱；在NEDC综合工况的续航里程达到了318k，快充模式下30分钟能够从0充到80%的电量，表现不错。

北汽新能源EX360分期方案：

以售价7.99万元的EX360新风版为例

贷款3年，首付约25720元（30%），月供约1683元（36个月），总花费约86308元，不含保险。（仅供参考）

江淮汽车-江淮iEV6E

江淮iEV6E的外观有升级版和运动版两种选择，升级版设计风格跟现款车型基本一致，仅在细节上有所调整；而运动版车型采用了“大嘴”式的中网，虽然是封闭的，但视觉效果还是很不错的，周围还有一圈蓝色装饰条，表明了其新能源车的身份。

个人感觉江淮iEV6E的内饰设计要比外观来的更加动感，红黑双色的配色很有视觉冲击力，并且整个中控台的立体感也很强，悬浮式屏幕、空调出风口、功能按键布置的错落有致，观感不错。

江淮iEV6E搭载的也是一台永磁同步电机，最大功率为68马力，升级版车型最大扭矩为200牛·米，运动版车型调的稍高一些为215牛·米，与之匹配的是电动车单速变速箱。

升级版车型采用的是29.2kWh的磷酸铁锂电池，工信部续航里程为255k；运动版车型全面升级了三元锂电池，容量为41.5kWh，NEDC综合工况下续航里程可达310k。

在续航超过300公里的纯电动汽车中，江淮iEV6E的价格应该算是比较便宜的了，顶配不超7万元，买来城市代步很划算。

江淮iEV6E分期方案：

以售价6.95万元的运动版iEV6E豪华智享型为例

贷款3年，首付约22600元（30%），月供约1464元（36个月），总花费约75304元，不含保险。（仅供参考）

奇瑞新能源-奇瑞Q1

奇瑞Q1也叫小蚂蚁，在推荐的几款车型中外观应该是最“萌”的了，虽然造型有点儿像，但是整体设计风格还是很有自身特点的。小蚂蚁定位是纯电动微型车，所以尺寸并不大，长宽高分别为3200/1670/1550，轴距为2150，新款车型还有2座和4座可选。

小蚂蚁的内饰设计走的是简约时尚的路线，橙色为主的内饰配色看上去很有活力，不过最吸引你的肯定是中控台上那块10英寸的多媒体屏幕，不仅集成了车辆大部分的功能操作，也为车内增添了不少科技感。

小蚂蚁400采用了38kWh的三元锂电池，综合工况（NEDC）下的续航里程提升至301k，并且支持6.6kW的充电机，大大缩短了充电时间。

新车搭载的是一台永磁同步电机，最大功率为41马力，最大扭矩为120牛·米，与之匹配的电动车单速变速箱。虽然动力并不是很强，但是得益于小巧的车身和电动机动力输出线性的特性，开起来还是比较轻快的。

小蚂蚁400分期方案：

以售价6.58万元的小蚂蚁400智享版2座为例

贷款3年，首付约21490元（30%），月供约1386元（36个月），总花费约71386元，不含保险。（仅供参考）

上面推荐的几款纯电动汽车，首付基本都在两、三万元左右，有点儿积蓄的应该都拿的出来，1500元左右的月供压力也不大，最关键是免购置税，这就省下不少钱了。

并且，国内现在大力发展新能源汽车，各种政策也都在向这方面倾斜，除了限牌/限行政策之外，以后可能还会有免费停车、优惠充电等措施鼓励新能源汽车的发展。如果你所在城市的汽车政策对新能源车比较友好的话，值得考虑。