「深度」信贷监管风暴来袭，这种炒房手段还能继续吗？

记者｜杨冰柯

过去一年，用经营贷炒房是公开的秘密。

无论是炒房团代表欧成效的水库大军，还是一些新晋炒房客中的改善大军都对这一方法论跃跃欲试，在现实生活中，经营贷在买房子上被用到了极致。

经营贷违规流入各地楼市的情况时有发生，一些热点城市的房价也应声上涨，随之而来的就是监管严查了。

春节过后，信贷政策风向急转，监管龙卷风瞬间袭来，从地方监管部门排查到多部委联合排查，对违规经营贷的监管风暴也从一线城市席卷至杭州、武汉、成都等新一线城市。

在实操中，各大银行一改往日的暧昧，言辞坚决甚至抓典型一表管控经营贷违规流入楼市的决心，炒房客也不再公开宣扬自己买房的“光辉”历程。

看上去经营贷炒房似乎瞬间消失了。

严查经营贷

热点新一线城市中，杭州、成都和西安最近都陆续发文要严查经营贷。

在杭州，中国人民银行杭州中心支行在3月2日发布了加强住房信贷审慎管理的通知。根据通知，经营贷和消费贷的内容出现在文件的第六条，用于购房首付款或者偿还首付的个人经营贷和消费贷将不再被批准，个人获得经营贷款资格的时间、第一还款来源也将被重点关注。

同时，对于之前的消费类、经营类贷款，文件在第十条提到对于2020年以来发放的贷款，要求各金融机构全面自查，并在2021年3月15日前向当地人民银行、银保监部门报送自查和整改报告。

紧接着，杭州有部分银行通知称购房“首付”必须为家庭自有资金，银行在提审前和提审后都有严格的程序审查资金来源。

提审前，借款人家庭需提供首付款来源近半年流水，可以是活期存款，也可是理财余额、保险余额、支付宝余额、股票余额等。

对于半年前已持有80%首付资金的可直接认定具备资质，对于部分首付款为近半年内转入的，需核实为合理收入所得；对于直系亲属转入的，需提供直系亲属近半年流水，如亲属半年前已持有可直接认定，如断续存入的，需核实为合理收入所得。

对于经核实首付来源为借贷垫资过桥、他人借名贷款的严禁准入。同时，提交放款合规环节，需再次核实借款人家庭征信，如有新增消费类贷款或信用卡分期业务的，需提前结清后方可发放。

在另一热点城市成都，一张名为“提前收回贷款本息通知书”的文件显示，中国建设银行在3月1日要求成都锦江区一位借款人提前归还去年8月贷出的100万经营贷，理由是银行开展贷后检查过程中发现该借款人违反合同贷款用途的约定，贷款资金并未用于贷款经营实体经营周转。

最近成都对经营贷的审查有愈演愈烈的态势。成都一位市场人士告诉界面新闻，成都目前经营贷只能发放给正常纳税的公司或个体户，空头公司无法申请。

还有市场消息称，最近人行抽查了去年麓湖和万五连个红盘所有的客户资料，查资金来源、信用贷。

在西安，3月16日，西安市住房和城乡建设局发布《关于进一步规范房地产市场秩序有关问题的通知》，通知中称房地产开发企业、房地产经纪机构应严格遵守金融信贷政策，不得诱导、协助购房人以“信用贷”“消费贷”等方式支付首付。

3月30日，西安再发布楼市新政，其中要求金融机构应严格按照监管机构审慎管理政策要求执行。

经营贷泛滥

2020年，新冠疫情下，正常的经营和经济运行遭到影响，为了缓解疫情带来的负面影响，各大银行纷纷推出低利息经营贷。

以杭州为例，无论是国有四大行还是各大商业银行都直接推出了低息经营房抵贷。

以四大行杭州分行为例，中国建设银行杭州分行推出“抵押快贷”，贷款额度1-1000万，利率3.85%-5.25%，贷款期限1-36个月，有建设银行认可的优质房产的小微企业可申请。

中国工商银行推出“个人房屋抵押经营贷款”，贷款额度0-700万，利率3.8%-4.35%，贷款期限0-120个月，贷款对象为经营实体法定代表人和股东、合伙人、实际控制人、或能够提供其他合法有效经营资质证明的自然人均可申请。

中国农业银行推出“抵押贷”，贷款额度1-1000万，利率3.8%，贷款期限0-120个月，符合条件的的小微企业可申请。

在经营贷的助推下，杭州楼市疯狂至极点。上半年，西溪公馆近六万人摇号使杭州楼市闻名全国，杭州人从此被分为两种，去摇号买房的人和不去摇号买房的人。

虽然数据上无法印证经营贷流入楼市，但在实际生活中利用经营贷买房的人不在少数。一位购房者对界面新闻记者表示，她就是身边朋友贷了经营贷之后介绍自己去贷经营贷的，她自己一千多万的房子抵押出来了800多万，然后参与了融创滨江杭源御潮府项目的摇号。

“抵押贷流入楼市”被一位专业贷款中介证实。他对界面新闻记者表示，浙江民营经济发达，许多小企业主都会将厂房抵押出来，杭州又有买房氛围，房价涨的多，都拿来去买房子了。

根据相关数据统计，2020年，杭州新房成交了15万套，二手房成交了10.2万套，双双创下近三年新高。新房已经连续5年成交量在13万套以上，杭州楼市已经持续了5年的热度。

监管风暴对市场影响有限

根据央行发布数据，去年全国新增2.27万亿经营贷。但从一线城市排查经营贷结果看，经营贷流入楼市只占很小一部分。

北京自查发现涉嫌违规流入房地产的个人经营性贷款金额约3.4亿元，约占经营贷自查业务总量的0.35%。

广州自查发现涉嫌违规流入房地产市场的问题贷款金额1.47亿元，涉及家庭305户；数据上经营贷流入楼市的规模并不大。

从新一线审查结果来看，成都已经有客户被通知提前偿还经营贷贷款，但界面记者从多方查探看，这类客户占的比例很小。

在杭州，通知要求各大银行在2021年3月15日前向当地人民银行、银保监部门报送自查和整改报告。但从官方信息来看，目前还没有银行查出经营贷流入楼市的案例。

值得注意的是，即便在3月26日银保监会、住建部、央行联合发布《关于防止经营用途贷款未归流入房地产领域的通知》后，经营贷仍存在楼市中。

上述贷款中介对界面新闻记者表示，只要营业执照在1年以上，仍然可通过一些规避途径拿到一部分经营贷款。但在利息上，当前杭州所有的银行经营贷利率相比去年都有所提升，银行对已贷款资金的用途也非常谨慎。

现在杭州的市场行情是国有大银行的抵押经营贷利率在4%左右，股份制银行的利率在4.2%—5.5%之间，其中一年期的贷款利率基本在3.85%左右，想比去年略有提升，但这一利率水平依然低于普遍在5%以上的房贷利率。这意味着，如果部分经营贷违规流入楼市，仍有套利空间。

从各大热点城市对经营贷违规流入楼市的排查力度可以看出，相关部门已经意识到自去年以来大规模下发的经营贷，确有一部分助推了房价上涨，想要抑制市场的这类投机行为，仍然需要严格监管。

3年400亿资产 蓝海银行智能线上产品全面升级

华夏时报（www.hii..）记者傅碧霄北京报道

11月20日，“新金融·新生态”高峰论坛暨蓝海银行产品发布会在青岛国际会议中心举行。蓝海银行推出新版手机银行APP，以及蓝邸贷、银贴宝、小康贷等产品。蓝海银行董事长陈彦表示：“开业三年以来，蓝海银行重点聚焦C端普惠金融、B端供应链金融和互联互通，走出了一条交易型、平台型、轻资本型的O2O‘类互联网银行’发展道路。”

预计今年资产达400亿元

蓝海银行于2017年6月正式开业，系山东省首家也是唯一一家民营银行。

成立3年以来，蓝海银行业绩不断增长。年报显示，2018年底，蓝海资产规模达到188.31亿元，到2019年底达303.57亿元。截至目前，蓝海银行累计发放贷款近千亿元，不良率为0.95%；有效客户数近700万户，与40多家银行机构、近百家互联网公司和科技企业建立深度合作。蓝海银行表示：“预计到今年年底我行资产将达400亿元，实现税收3亿元。”

在“冲击新目标”启动仪式上，蓝海银行宣布，未来两年将实现“有效客户数突破1500万，累计投放突破3000亿”目标。

新版蓝海银行APP上线

受制于“一行一店”政策限制，APP就是民营银行的营业厅，是其核心获客和服务渠道。同时，互联网金融监管日益加强，也要求民营银行更依靠APP这一自主流量渠道来触达客户。

关于此次发布的蓝海银行APP3.0版本，蓝海银行首席信息官田涵勇这样介绍道：“我们不求产品功能大而全，也不可以追求技术炫酷，而是更多站在用户角度了解他们的痛点，打造一个小而美的精品手机银行APP。”

蓝海银行APP为用户提供多种金融产品，如零存宝、蓝宝宝、蓝贝贝等财富类产品，以及小康贷、惠民贷、蓝邸贷等贷款产品。

蓝海银行APP做到了差异化和特色化。在UI设计上，APP使用大海的元素，打造识别度。在使用方面，APP充分照顾不同用户需求，简化操作流程，提高安全性、便捷性。目前扫码支付已经上线一年多，指纹支付、虹膜支付即将应用。值得注意的是，在民营银行中，蓝海银行APP最先实现同时支持微信支付和支付宝，也是首家上挂到银联云闪付的APP。

APP中另一个颇具特色的模块是上线于2019年3月的“蓝海朋友圈”，在金融服务中引入社交元素，据了解，蓝海银行新开户用户中一半都是来自蓝海朋友圈的推介。

在生态场景建设方面，蓝海银行践行“开放银行”的理念，与众多合作伙伴一起，实现金融服务与用户熟悉的互联网场景相结合。

据田涵勇介绍，蓝海银行APP上线3年以来，累计开立线上存款账户突破120万，线上存款总规模近200亿元，每年资金交易流水超过2000亿元，每月交易笔数达到3000万次。目前手机银行APP自主客户流量已占全行存款总额40%以上。

蓝抵贷为小微业主提供便捷房抵贷服务

据了解，我国房抵贷市场需求旺盛，仅一线及省会城市房产抵押借款就有近10万亿元规模。房抵贷也是国内银行最早推出面向小微企业的标准化贷款产品之一。而在传统银行业务中，办理房抵贷流程繁琐、时间漫长，客户体验差。

蓝海银行此次发布的蓝邸贷2.0以科技手段大大提高了房抵贷业务的效率。

据蓝海银行房抵贷事业部负责人介绍，蓝邸贷拥有高效业务流程、全流程线上操作、智能化线上审批、极速放款体验，还款方式灵活、市场定价清晰透明6大特色。

蓝海银行自研的“蓝邸贷智能化风险管理平台”，充分运用互联网大数据风控模型，升级业务模式，同时与部分不动产登记中心、公证处实现联网办公，真正做到线上公证、线上抵押办理。依托这一平台，客户通过蓝海银行APP办理一笔蓝邸贷时间缩短至1天以内。“如果说传统房抵贷速度像绿皮火车，蓝抵贷就是高铁。”相关负责人这样比喻道。

自上线以来，蓝邸贷累计服务小微企业2300余家，累计放款金额超20亿元，笔均金额85万余元。相关负责人表示，蓝邸贷的目标是“让房产成为一张大额信用卡，让客户随用随取。”

银贴宝让票据贴现“秒级“到账

伴随票据市场高速增长，银票贴现规模不断上升。根据上海票交所统计，2019年，全国累计签发银行承兑汇票17.36万亿，500万元以下小额票据占比90%以上，票据在小微企业销售回款中占比逐年攀升。银行的小额银票的贴现服务，对于缓解小微企业融资难意义重大。

而小微企业银行承兑汇票具有期限散、金额小、贴现行和承兑行较多等特点，因而在银行办理这方面业务会遇到审核多、出款慢等问题，而在二级市场流转也不方便。这一现状让蓝海银行看到了机遇。

在数字化智能时代，银行承兑汇票作为标准化金融资产，贴现线上化、智能化成为趋势。为了让银票贴现像转账支付一样方便，蓝海银行推出全线上智能化银票秒贴产品银贴宝。

“企业客户办理传统票据贴现业务，线下贴现一张银行承兑汇票，最快也要跑一天。而蓝海银行‘银贴宝’产品，做一笔票据贴现只需要5分零1秒，流程线上审批、贴现资金‘秒级’到账。”蓝海银行交易银行部负责人这样介绍道。

目前银贴宝支持70多家银行的承兑汇票，小微企业最高可以获得3000万元贴现额度，单张票据金额最高达500万元。银贴宝累计服务小微企业突破10000户，累计贴现票据数量达2万单，总交易量超220亿元，平均单张票面金额不到100万元，充分发挥服务小微企业的作用。

小康贷助力个人消费金融

今年国庆假期和双十一证明国内消费市场已从疫情影响下复苏，而居民的消费潜力并没有被充分开发出来，国是金融改革研究院院长、总理座谈会专家刘胜军指出：“我国居民消费占GDP的39.3%，只有世界平均水平的60%。金融对于拉动消费非常重要。”

蓝海银行非常重视消费金融服务，此次推出互联网个人消费信贷产品小康贷，是面向个人客户的一款无抵押、全自动、循环额度线上贷款产品。据蓝海银行零售信贷风险管理部负责人介绍，小康贷依托“蓝镜”大数据智能风控审批系统，无需抵押和担保，并实现了随借随还、时时到账和灵活分期的功能，日利率最低可至0.03%

蓝镜系统上线与2018年7月，可对客户进行精准识别。同时，蓝海银行注重贷前风控，除了人行征信报告和客户申请信息以外，还接入近20家安全稳定的数据源，以隐形个人信用价值推动消费金融发展。

小康贷累计放款额突破100亿元，累计服务客户数突破200万，日放款额1亿元以上。

民营银行前途光明

对于民营银行的发展前景，刘胜军认为：“中国金融业高质量发展离不开民营银行，金融和科技融合更是历史潮流。在当前产业结构调整大背景下，创新型小企业重要性凸显，银行业也要适应这一变化。更加更加市场化，长期来说具有优势。”

同时他也指出，民营银行面临着一些挑战，如远程开户限制、互联网大平台竞争，等等。因此，民营银行要充分发挥机制灵活性，重视运用数字化力量来改变金融业。“只要找准自己的市场定位，做到特色化、差异化，民营银行的前途依然是光明的。”

房多多要上市？曾力推“首付贷”，旗下P2P宣称100%本息保障

近日，有消息称移动互联网房产交易平台房多多计划2018年初将在香港进行IPO，拟筹资至多8亿美元。主打中介服务，成立7年的房多多也在多个领域“多多涉猎”，金融也不例外。

据了解，深圳市房多多网络科技有限公司（即“房多多”）成立于2011年10月10日，主营业务为房地产经纪、投资咨询、网络技术、信息技术领域内的技术开发和互联网信息服务等。作为一家房地产整合营销服务平台，房多多主要提供手机房多多、B2C地产网站、房多多业务管理系统等。

2015年7月，房多多获得2.23亿美元C轮融资时表示，C轮融资主要用于二手房业务的开拓与升级、改进产品、平台技术升级迭代以及金融产品上的投入。而在房多多完成C轮融资的同时，除在资产管理等相关领域投资外，与二手房业务同时起步布局的房多多金融平台也已完成全部系统建设。

该金融平台陆续上线了针对买房卖房者、开发商、经纪公司等不同用户的多款金融产品，覆盖房地产开发与交易的主要环节，包括创新型众筹产品“多众筹”、买房优惠券“多多惠”等。

强势切入金融力推首付贷

2014年，对房产交易的不景气使得无数中小型房地产商资金链断缺，陷入困境。传统房产交易的P2P平台，也受到监管部门进一步的监管收紧。各类房产政策的变动，对传统的房产交易形成了极大的冲击。

在此背景下，包括房多多在内的部分房产O2O交易平台也计划切入互联网金融，新的业务增长模式已经产生。各家对于互金领域的布局，日益紧密。房产中介的战争，又重新燃起了硝烟。

就在同一年，成立3年的房多多交易额突破2000亿。此前累积的购房用户群体，给了房多多强大的后盾支撑。2014年底，万科前副总裁肖莉加盟房多多，开始着手重点推进房多多的金融服务业务，开展为开发商找便宜资金、加速首付贷款审批等业务。

当时肖莉表示，房多多每个交易环节都通过移动互联网APP的方式实现后，可以做到将首付贷款买房审批时间缩短至24小时之内放款。与此同时，房多多推出了房佣宝（显示经纪人在平台上的成交以及佣金信息）等多个在线产品。

合作经纪门店可通过房佣宝完成佣金结算，查看佣金入账、提现的详细记录。分析认为，在通过线上渠道结算佣金的同时，房多多一方面可以实现资金的沉淀，在佣金结算前亦有可能产生收益；另一方面，房多多也实现了通过在线方式清算的功能，而这需要第三方支付牌照，或使用合作支付渠道。

通过架构调整，房多多有了类似“团购”的商业模式，把众多大中小型中介经纪公司聚合在平台上，由房多多去和开发商谈房源，再把房源给合作中介的经纪人销售，每桩交易达成后返给经纪人佣金。房多多CEO段毅曾表示，“要用‘阿里巴巴模式’改变房地产，打造一个囊括‘淘宝、天毛、支付宝、余额宝’等元素的‘生态圈’”。

段毅介绍，多多钱包就是房多多推出的金融产品之一，购房者可以通过多多钱包匹配理财产品，让闲置的认筹资金“动”起来。收益比银行存款利率高，安全性也有所保障。这样能鼓励买房者更快认购房产，并会产生收益。同时，房多多金融还与银行合作为开发商、经纪人、购房者以及卖房者提供金融服务。

2015年8月，传统房地产开发商电建地产与房多多展开合作，将其在上海的首个项目——海赋尚品，在房多多的金融平台上线。电建地产有关负责人表示，公司选择房多多平台推动众筹，看中的也是其各类产品背后产生的海量流量。

2017年，房多多修改了“关于房多多”的介绍，并在简介里将金融业务展开。房多多表示，2015年初，其正式布局基于真实的房产交易的互联网金融，打造房多多金融服务平台，推出基于买房卖房者、开发商、经纪公司经纪人等用户需求的互联网金融服务产品。

多部门围剿首付贷转型势在必行

据了解，2015年7月1日，房多多在深圳成立全资孙公司——深圳市房多多互联网金融服务有限公司(下称“房多多金融”），注册资本为人民币1000万元，主营业务为依托互联网等技术手段,提供金融中介服务、资产管理及担保业务等，法人代表为房多多金融事业部副总经理潘娇绒。

好景不长，就在房多多金融准备大展拳脚的时候，2016年初，房产中介平台推出的各类金融产品的合法性遭到质疑，首付贷一时之间被推上风口浪尖。而包括房多多在内的多家房产中介，此时都已经推出首付贷等各类金融产品及服务，房多多更是给出“首付也能贷款”的口号。

肖莉也曾在宣传中提到，“未来房多多的金融平台，会基于为用户而生的体验。在这个过程中，首先考虑的是购房者会有首付、房屋装修甚至金融消费等需求，开发商有短期融资需求，房多多在中间嫁接这个桥梁，为大家服务。”

随着监管层的密切关注，各中介平台纷纷开始收紧金融业务。业内人士表示，“目前市场上在售的首付贷产品有的已开始缩减规模，毕竟谁也不想在这时候再被当做出头鸟”。

2016年7月底，住房城乡建设部、发改委、人民银行等七部委联合下发《关于加强房地产中介管理促进行业健康发展的意见》，“首付贷”这一互联网金融产品被定性为违法违规，正式被叫停。

据了解，“首付贷”是指在购房者自有资金达不到向银行申请买房贷款，需要交给银行的首付数额要求时，从事房地产金融业务的机构为购房者提供该项首付资金。

2016年3月12日，时任央行行长的周小川表示，一些P2P平台是否具备首付贷资质存在疑问，必须符合相关规章制度，必须明晰资金来源。央行副行长潘功胜也强调，房地产开发企业、房地产中介机构自办的金融业务没有取得相应的资质，是违法从事金融业务。

曾在2016年年初推出过首付贷、换房贷、赎楼贷、挂牌贷等多种金融产品的房多多，也明确表示不再做这类金融产品。2016年8月，据昆山日报报道，房多多相关人士表示，“我们现在的多多贷，是一种消费贷，用于装修、购车、旅游等，明确注明不能用于首付。”而多多贷此前正是房多多推出的首付贷款产品。

房产中介跑马圈地金融贡献乏力

首付贷之后，各家房产中介平台在互联网金融领域的竞争更加激烈，房多多也将金融业务作为重要布局领域。

互联网金融新闻中心注意到，房多多金融旗下还有一互联网房产金融平台——房多多理财，官网信息披露较少，页面显示年化收益率在6.4%-8.5%，面向内部员工开放。

5月31日，互联网金融新闻中心致电房多多理财，其官网客服人员表示，该平台仅对员工开放，公司旗下其他理财产品信息则需要根据实际情况，跟平台房屋经纪人进行沟通了解，网站页面无法直接显示相关信息。

不过，据房多多理财介绍，其借款人来自于房多多合作优质经纪门店，平台宣称其“收益是银行一年定期存款的5倍、活期存款的23倍”，且“借款人无法及时还款时，平台将第一时间启用风险备付金，为投资人全额代偿本息”。

而根据中国互联网金融协会下发的《互联网金融信息披露自律管理规范(征求意见稿)》，个体网络借贷项目、互联网理财项目等禁止与商业银行存款、货币市场型基金等不同风险等级的金融产品做类比。

与此同时，《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》也明确，网贷机构向出借人提供担保或者承诺保本保息，夸大收益、隐瞒融资项目的瑕疵及风险进行虚假片面宣传等行为都被明令禁止，而目前房多多理财平台仍在推崇100%本息保障计划，并称将“真正做到本息保障。”

房多多并不是第一家想要做金融的房产交易公司，2010年9月，“老牌”房地产家居网络平台——搜房网（房天下）作为先行者，在纽交所登陆上市。2012年，房天下在北京、上海推出“房贷通”业务，进行互联网金融业务试点。随后，2013年12月，房天下发布“房天下金融服务平台”，正式进军互联网金融领域。2014年4月，房天下理财平台上线。

房天下2017年财报显示，公司全年的营收总计为4.43亿美元，2017年金融业务收入1210万美元，占比约为2.7%，同比2016财年2960万美元下降59.3%。而链家在金融领域的布局也不甘示弱。链家旗下平台链家理财，成立于2014年11月，2016年3月25日成为中国互金协会会员。链链金融2017年1月3日在北京更新上线。

链链金融官网显示，截至2018年4月30日，链链金融累计借贷金额达18.54亿元，累计借款人数量达39049人。累计代偿金额1.27亿，且逾期金额、项目逾期率等均为0。目前，链链金融已接入北京银行存管。

尽管金融领域业务前景可期，但与房产相关的金融业务一直在带着监管的“镣铐”跳舞，“房抵贷”等业务也遭到严查，租房变贷款乱象也时有发生。（文/立夏）