年金现值的详细介绍
年金终值和年金现值的计算
年金是指一定时期内每次等额收付的系列款项。通常记作A。具有两个特点：一是金额相等二是时间间隔相等。也可以理解为年金是指等额、定期的系列收支。在现实工作中年金应用很广泛。例如，分期付款赊购、分期偿还贷款、发放养老金、分期支付工程款、每年相同的销售收入等，都属于年金收付形式。
年金按其每次收付款项发生的时点不同，可以分为四种：
普通年金(后付年金)：从第一期开始每期期末收款、付款的年金。
预付年金(先付年金、即付年金)：从第一期开始每期期初收款、付款的年金。与普通年金的区别仅在于付款时间的不同。
递延年金：从第二期或第二期以后开始每期期末收付的年金。
永续年金：无限期的普通年金。
注意：各种类型年金之间的关系
第一：普通年金和即付年金
区别：普通年金的款项收付发生在每期期末，即付年金的款项收付发生在每期期初。
联系：第一期均出现款项收付。
第二：递延年金和永续年金
二者都是在普通年金的基础上发展演变起来的，它们都是普通年金的特殊形式。它们与普通年金的共同点有：它们都是每期期末发生的。区别在于递延年金前面有一个递延期，也就是前面几期没有现金流，永续年金没有终点。
在年金的四种类型中，最基本的是普通年金，其他类型的年金都可以看成是普通年金的转化形式。
妙用PMT函数计算贷款的月偿还金额，一般人都不会的Excel技巧
妙用PMT函数计算贷款的月偿还金额，一般人都不会的Ex技巧
深度讲解：利用PMT函数计算贷款的月偿还金额！
计算贷款的月偿还金额——PMT函数对于年轻一族来说，贷款买房买车很常见，怎样计算贷款的月偿还金额呢？
Ex提供的PMT函数是完成这个任务的好工具。
PMT函数的定义以及说明：
PMT是基于固定利率以及等额分期付款方式，返回贷款的每期付款额，语法为：
PMT(，，v，fv，)
参数：贷款利率，该项贷款的付款总数，v为现值（也称为本金），fv为未来值（或最后一次付款后希望得到的现金余额），指定各期的付款时间是在期初还是期末（1为期初，0或省略为期末）。
说明：PMT返回的支付款项包含本金和利息，但不包括税款，保留支付或某些与贷款有关的费用。和单位要一致，例如，同样是4年期年利率10%的贷款，如果按月支付，应为10%/12，应为4*12；如果按年支付，应为10%，应为4。
例1：利用PMT函数计算每月还款额，如图3-13-10所示。
图3-13-10
B4公式参数设置如图3-13-11所示。
图3-13-11
注意：给定的利率是年利率，一定要改为月利率。单击确定后，得到图3-13-12。
图3-13-12
例2：PMT函数结合模拟运算表，分析计算出还款期限为60个月，每月“应付款”随着“贷款额”和“年利率”的变化而相应变化的结果，如图3-13-13所示。
图3-13-13
单击A2单元格，选中PMT函数，参数设置如图3-13-14所示。
单击确定，计算结果如图3-13-15所示。
图3-13-14
图3-13-15
鼠标选中A2:E8，选中数据菜单下的“模拟分析”中的“模拟运算表”，如图3-13-16所示。
图3-13-16
模拟运算表设置如图3-13-17所示。
单击“确定”，得到结果，如图3-13-18所示。
图3-13-17
图3-13-18
从上面的例子看来，只要掌握好PMT参数的使用，就很好使用PMT函数，千万别忘了利率是年还是月，这个很重要。
Excel太强大了，居然还能计算房贷月供和利息
大家好！今天和大家分享可以用于计算房贷月供、利息的Ex函数。
这些函数分别为：
PMT：计算等额本息还款下月供；
CUMIPMT：计算等额本息还款下支付的总利息；
IPMT：计算等额本息还款下某期支付的利息；
ISPMT：计算等额本金还款方式下某期支付的利息。
在介绍函数之前，我们先来认识这些函数都会使用到的三个参数：
1、：利率；
2、v：v，现值。即贷款总额。
3、：还款期数。例如贷款30年，按月还款，则为30*12=360期。
接下来分别介绍等额本息还款、等额本金还款方式下的月供、利息的计算。
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等额本息
如下图所示，贷款100万，期限30年，利率5.48%。等额本息还款方式下，分别计算月供、支付的总利息、每月支付的本金和利息。
1、计算月供
计算月供使用PMT函数，语法为
PMT(,,v,[fv],[])
指贷款利率、指贷款总期数、v指贷款总额。
在B5单元格输入公式：=PMT(B4/12,B3*12,B2)
由于是按月还款，因此公式中的利率为“年利率/12”，将年利率转换为月利率；贷款30年，贷款总期数为“30*12=360期”。
每月还款属于资金流出，因此计算出的月供为负值。可以在公式前添加负号，将其转为正数。
2、计算总支付利息
计算支付的总利息使用CUMIPMT函数，语法为
CUMIPMT(,,v,_i,_i,)
在B6单元格输入公式：
=-CUMIPMT(B4/12,B3*12,B2,1,B3*12,0)
前三个参数、、v与PMT函数参数含义相同。参数_i、_i分别指计算累计利息的开始期数、结束期数。计算30年贷款支付的总利息时，_i为1，_i为360。最后一个参数可以为0或1，用于确定期末支付或期初支付。
3、计算每月支付的利息
想要计算每月还款中，支付的利息有多少，可以使用IPMT函数。语法为IPMT(,,,v,[fv],[])
参数指计算第几期支付的利息。
在F2单元格输入公式：
=-IPMT($B$4/12,D2,$B$3*12,$B$2)
从F2单元格计算结果可知，第1个月月供5665元，其中支付利息4567元。
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等额本金
在等额本金还款方式下，每月支付的本金是固定的，比如贷款100万，期限30年，那么每月支付的本金为1000000/(30*12)=2778元。每月支付的利息不是固定的，随着支付的本金越来越多，利息逐渐减少。
等额本金还款方式下，可以使用ISPMT函数计算每期支付的利息，语法为ISPMT(,,,v)
如下图所示，在E2单元格输入公式：
=-ISPMT($B$4/12,D2-1,$B$3*12,$B$2)
由E2单元格计算结果可知，第1个月支付利息4566.67元，再加上支付的本金2777.78元，那么第1个月月供为7344元。
计算支付的总利息，可以在B5单元格输入公式：=SUM(E2:E361)
从B5单元格公式结果可知，等额本金还款方式下支付的总利息为82万元。
从上述计算结果可知，贷款100万，期限30年，年利率5.48%时，等额本息还款方式下，月供5665元，总利息104万。
等额本金还款方式下，总利息82万；第1个月月供7344元，月供逐渐减少，在第12年，开始低于等额本息还款月供。
