央行：督促金融机构更好地将LPR嵌入贷款FTP中
11月26日，央行官网披露了《2020年第三季度中国货币政策执行报告》。报告部分内容如下。
深化利率、汇率市场化改革，提高金融资源配置效率。健全市场化利率形成和传导机制，持续深化LPR改革，巩固市场化LPR报价机制，督促金融机构更好地将LPR嵌入贷款FTP中，增强贷款内外部定价与LPR的联动性，用改革的办法促进融资成本进一步下行，提高货币政策传导效率。发挥好市场利率定价自律机制作用，规范存款利率定价行为，强化对各类贷款主体贷款年化利率明示的自律，维护公平定价秩序和市场公平竞争，切实保护金融消费者权益。稳步深化人民币汇率市场化改革，完善以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制度，保持人民币汇率弹性，发挥汇率调节宏观经济和国际收支自动稳定器作用。稳定市场预期，保持人民币汇率在合理均衡水平上的基本稳定。加快发展外汇市场，引导企业树立“财务中性”理念，通过外汇衍生品管理汇率风险，引导金融机构坚持“风险中性”理念，为基于实需原则的进出口企业提供汇率风险管理服务。稳步推进人民币资本项目可兑换，完善人民币跨境使用的政策框架和基础设施，提高人民币在跨境贸易和投资使用中的便利化程度。
FTP在银行金融市场部的考核作用
金融市场部是商业银行非常核心的业务部门，该部门的盈利在全行效益中的占比一般都比较大，所以话语权也相对较重。
金融市场部的业务类型一般主要包括货币市场交易业务、人民币利率业务、外汇交易业务、代理业务、代客资产管理业务、贵金属业务等，其中代客类业务有的银行会设立专门的理财部门负责。
金融市场部在很多银行经营管理中，不仅只承担盈利性目标的职能，还需要承担部分管理职能，包括日间头寸支付安全以及流动性风险管理等，甚至有的银行将司库设立在该部门，所以金融市场部对每个银行来讲都具有举足轻重的作用。
鉴于金融市场部的重要作用，对其的考核也是需要无比谨慎，不同银行管理模式不同，对金融市场部的考核方式也不尽相同。
尤其是当商业银行引入FTP管理理念之后，实行全额资金管理模式，原则上是所有进出司库的资金都需要进行内部转移定价，并且计算每笔投融资业务的FTP利润，以便进行效益评价。但是同时也面临很明显难题，只要引入FTP定价，那么金融市场部的整体的资金成本核算会偏高，很多业务在FTP利润核算时会出现负值，因此在金融市场部推行FTP的过程一直是艰难的。
为了提高精细化管理的水平，FTP引入金融市场部是趋势，如此才能更好地核算内部收益，才能真正挖掘银行的利润来源，更好地进行资源导向，而且也能很好地反映市场的整体形式。
因此FTP在金融市场部地应用中，需要注意以下几个问题：
1、负债端，资金来源的有效区分，要做好金融市场部的FTP考核，需要将资金来源有效的分为银行自有存款资金和金融市场部自筹资金，在数据端进行区分并且打标处理，然后根据不同的规则进行FTP定价，其中自由存款部分按照存贷曲线进行定价，有效反映存款端的内部收益，当将此部分存款转移给金融市场部使用时，需要收取不低于原负债端收益的成本率，如此，金融市场部便会大概率产生亏损，此部分亏损主要影响因素是市场决定的，因此若产生亏损不应该全部由金融市场部背负，需要与司库之间进行有效切分，甚至可以考虑由司库内部切割一部分利润给金融市场部作为考核奖励，毕竟因为金融市场部及时的用出资金，才避免了资金趴在账面上带来的机会损失。但是账面的FTP利润需要如实核算，这样便于司库进行全行真实盈利情况的分析。
对于金融市场部的自筹自用资金，在FTP定价时，需要考虑使用市场资金成本衡量内部的转移价值，而且此部分业务司库部门可以考虑对其进行FTP利差的切割，按照营收全部计算给金融市场部，但是需要设立有效的流动性风险和规模类约束考核指标，以便有效控制资金业务的营利性和安全性的平衡。
2、资产端，需要有效区分司库管理类业务和金融市场部自有投资业务，当前大部分商业银行是没有单独设立司库交易台和资金交易台的，因此很多司库类业务需要金融市场部代为操作。因此在FTP定价时候，需要在数据端有效区分这两类业务，数据上打上清晰的标签，定价时候按照既定的定价规则计算FTP价格。由于这两类业务的属性和持有目的的不同，导致定价规则也是不同的，一般来说金融市场部自有投资业务需要根据真实的持有期限进行定价，而司库类业务需要按照业务的剩余期限进行定价，因此司库类业务的价格普遍会偏高，大概率出现负的FTP利差，产生亏损，此部分亏损需要由司库承担。
3、其他手续费等中间业务收入类业务，不使用FTP定价，产生的收入可以作为综合收入计入考核利润。
金融市场部的考核当前是一个重要的课题，而且尤其对于中小银行来讲，FTP考核模式的引入是一个较为困难的过程，但是也是精细化管理发展的必由之路。同时金融市场部的考核也会因为银行管理模式的不同，具体的策略方法会不相同。以后有机会陆续更加深入的从商业银行司库管理模式和FTP深度应用角度做相关的应用和系统建设探讨。
农发行山东省分行：用活计划财务全资源 助推业务高质量发展
来源：人民网-山东频道
2021年，农发行山东省分行深入贯彻落实资产负债和财务管理体制改革精神，坚持以资产带动负债增效，以负债反哺资产履职，主动平衡好让利实体经济和财务可持续关系，推动全行高质量发展迈出新步伐。
坚持全局视野，谋划经营管理
合理安排计划财务资源，全力保障全行业务发展。优化信贷结构，引领履职发展。积极向总行争取追加信贷计划23亿元，最大程度满足业务发展需求。聚焦主责主业，努力提高政策性业务占比，政策性贷款比年初增加488.1亿元，增量占比102.8%。狠抓稳存增存，助力支农增效。按照工作计划，凝心聚力抓存款，通过加强组织领导、落实营销责任、完善管理机制、有效传导压力、激励担当作为等措施，支农资金余额长期保持在900亿元以上，实现了支农资金高位运行。统筹财务资源，确保经营需求。强化财务资源保障作用，为基层、群众解难题、办实事，批复竣工决算基建项目6个，完成基建投资0.4亿元，新批复立项4个，审核2个无房机构立项申请，加快解决基层行营业用房问题。
坚持守正创新，推进体制改革
持续推进资产负债、财务管理体制改革，确保各项改革措施落地实施。坚持资产负债“两手抓、两手硬”。在资产端，紧盯贷款FTP利差，做好首年优惠政策过渡衔接，坚持可持续让利。在负债端，提高主动负债意识，坚持控本增效，有效缓解负债端筹资压力。同时，强化资金运用精细管理，既满足发展需要，又减少头寸占用，有效防控流动性风险。深入推进预算管理体系建设。按照业财深度融合原则，构建上承战略、下接绩效的预算全价值链管理体系。及时编制2021年度财务预算，完成时间较上年早2个月，并首次提前编制下一年度预算和三年滚动预算。充分发挥绩效考核“指挥棒”作用。完善业务经营分析体系，以考评为核心，结合经济资本、预期损失率、EVA、FTP等要素，按季度逐指标开展分析，有针对性地提出工作建议，为全行决策提供有效信息支持。
坚持夯基固本，助力提质增效
进一步夯实管理基础，保障工作平稳有序开展。持续扎紧制度篱笆。制定修订集中采购、财务审查、固定资产、公务用车等管理实施细则，不断提高制度保障力、执行力。从严办理集中采购。合理划分事权、财权、执行权边界，审议集采事项47项、金额1.3亿元；审查辖内集采方案18个、金额0.2亿元，招标采购数量占比89%。精准把控贷款定价。通过多级审查、换人交叉复核等方式，审核利率定价材料856笔。全年新发放普惠小微企业贷款加权平均利率3.46%，较金融同业平均利率低213BP。(刘嘉)
